تقييم سوق الأوراق المالية - مفتاح فهم حركة السوق

تقييم سوق العقارات - فهم ديناميكية السوق والرؤية

إذا كنت مهتمًا في التجارة التقنية واستغرق وقتك خلال اليوم في أي موقع في وسائل التواصل الاجتماعي، فهذا هو تويتر، يوتيوب، Instagram، وما إلى ذلك.

من المرجح أن تواجه العديد من التجار الآخرين الذين يرغبون في التعبير عن رأيهم على السوق.

"السوق على هذا المستوى من الدعم، لذلك نحن في اتجاه أعلى."

"نحن نتركنا إلى هذا المستوى، ونشير إلى هذا المؤشر، لذلك نحن نترك هذا الطريق".

الحقيقة هي أن معظم المتداولين لا يفهمون لماذا الأسواق التي تداولها هي في الواقع تتحرك.

على الرغم من أن جميع RSIs المشتراة / المشتراة ، ودعم ومقاومة أو المتوسطات المتحركة تبدو خفيفة على الخريطة ، فإن 99% من التجار لا يعرفون ديناميكية تدفق الأوامر.

وهذا هو ما نطمح إليه في هذه المقالة.

هذا هو الجزء الأول من سلسلة ثلاثة أجزاء.

إدراج

قبل أن نبدأ، أود أن أذكر شيئًا قد يكون واضحًا، ولكن أعتقد أن ذلك مهم.

تقييم سوق التذاكر، وبيانات السوق، وبيانات الكمية هي فكرة تجارية معروفة، وبالتالي، قد لا تتعلم الكثير من الأشياء الجديدة إذا كنت تعرف بالفعل هذه الفكرة.

إن كتابة هذه المواد تهدف إلى إنشاء دليل شامل للمتداولين الجدد، لأن هذه المفاهيم في الوقت الحالي في جميع أنحاء الإنترنت ولكن ليس في شكل متوازن.

على الرغم من أنني أعتقد أنه بعد الانتهاء من هذه المواد، سوف تكون جاهزة لتطبيق الأفكار على الفور، لا شيء أفضل من التعلم مباشرة من المصدر.

في هذه الحالة، المصدر هو J. Peter Steidlmayer و Jim Dalton.

أود أن أشكركم على قراءة الكتب التالية:

• Steidlmayer on Markets: Trading with Market Profile، الإصدار الثاني
• الأسواق في الملف: الاستفادة من عملية التمويل
• ذهن حول الأسواق: تداول الطاقة مع المعلومات التي تم إنشاؤها من السوق، إصدار تحديث
• CBOT دليل دراسة ستة أجزاء إلى الملفات السوقية

هناك بعض القنوات اليوتيوب الأخرى أو الموارد المجانية / المدفوعة التي يمكنك العثور عليهاهنا

إذا كنت مهتمًا بتعلم كيف أستخدم هذه المفاهيم في التداول اليومي، يمكنك مراجعةتداول Blueprint.

كيف تتحرك الأسواق و لماذا تتحرك الأسواق

قبل الذهاب إلى نظرية سوق الأوراق المالية، أعتقد أنه من المهم فهم الأساسيات الرئيسية للحركات السوقية.

كما يمكنك أن ترى في الصورة أعلاه ، هذا هو مثال للتجارة DOM.

هذا DOM ، على وجه الخصوص ، يعرض عمق السوق لمستقبلات الفوركس الدائمة في Bitmex.

في التجارة، هناك نوعان فقط من الأوامر.

• الحد الأدنى للأوامر
• أوامر السوق

الحد من الأوامر ووقف الأوامر

يتم وضع الإعلان على DOM ويتم تنفيذها ضد أوامر السوق.

هذه غالبا ما تسمى اليد الشديدة في السوق لأن اللاعبين الكبار لا يستطيعون الاستغناء عن استخدام نظام السوق لأنهم غالبا ما يحدثون أسرع.

إنهم يستخدمون أنواع مختلفة من الخطوات المتقدمة مثل الجبل الجليدي لخفف إرادتهم ولا تحصل على الخطوة الأولى.

إذا قمت بتثبيت أوامر الحد الأدنى في كتاب الأوامر ، فإنك تجعل السيولة.

لأن أوامر الحد الأدنى هي اليد الأكثر صعوبة ، فهذه هي الأمور التي تمنع الأسواق في بيئات الاتجاه من التقدم أو الانخفاض كما المشاركين في السوق المضطربين (أوامر السوق) غالبا ما تحطم الجدران الحد الأدنى وتسلق.

أوامر السوق

يتم تنفيذ أوامر السوق "في السوق".

إنها تظهر لنا المعاملات المحددة على العرض والبيع، والتي تسمى الديل.

يتم تنفيذها ضد إجراءات الحد الأدنى.

وتتطلب أوامر السوق لتحرك السوق.

في كل مرة يزيد أو يقلل من عدد أو الحد الأدنى من الأوامر في نقطة معينة من السعر ، فإن السعر يرتفع أو يقلل.

في حين أنك تأخذ السيولة من كتاب الأوامر، أنت المضاربة السيولة كلما كنت تستخدم النظام السوق.

على الرغم من أن المتداولين يلعبون العديد من أنواع الأوامر المختلفة ، إلا أن هذه لا تزال مجرد أوامر السوق أو الحد الأدنى.

هذه المفاهيم بسيطة جدا ولكن مهمة لفهمها.

إذا كان لديكhigh number of resting orders but not many traders executing them, you have a low volatility environment.

هذه غالباً ما تكون حالة من منتجات أكثر سلاسة مثل Euro Stoxx 50, 10-yr Bund ألمانيا، أو المحلات التجارية.

ويبدو أن العكس سيكونhigh volume with low liquidity.

في هذه الأسواق، يصل المشاركون الإجراميون إلى السوق مع شريك غير قوي في كتاب الأوامر، مما يؤدي إلى حركات التقلبات عالية.

هذا هو الحال بالنسبة للسوق مثل Dax، Gold، YM، أو Bitcoin.

هناك أيضًا أدوات أخرى تشير إلى تدفق الطلبات، مثل Times and Sales أو Footprint، والتي كتبت فيهذه المقالة.

ما هي نظرية سوق العقارات؟

J.Peter Steidlmayer تطور مفهوم سوق الشراء.

وكان جيم دالتون من بين أولئك الذين اعترفوا بأهمية أفكار ستيلدمالير وشاركوا في ذلك في كتابه Mind Over Markets.

Auction market theory breaks down the market’s primary purpose and how market participants interact to fulfil this purpose.

المفهوم الرئيسي هو أن الأسواق المالية ليست مختلفة عن أي تجارة أخرى حيث يلتقي المشترين والبيعين يومياً.

هناك أشياء هامة يمكن تحقيقها.

• تعزيز التبادل التجاري في عملية الترويج المباشر
• البحث عن قيمة عادلة من الأصول

تترجم نظرية سوق الشراء هذه العملية من خلال ديناميات الطلب والتوفير والجدول الزمني.

تقييم لمدة يومين يعني أن نهاية التقييم "الخلفي" يليها بداية التقييم "الخلفي" وما إلى ذلك.

يتمثل هذا العمل من خلال أدوات مثل قائمة السوق أو ملف الكمية.

وتشكل هذه الموجات في شكل الزجاجة 68٪ كالتردد القياسي 1 من المتوسط.

هذا ما نعرفه باسم منطقة القيمة.

مثال عملي على نظرية سوق العقارات في الأسواق المالية

إذا نظرنا إلى مثال فاسد في سوق الأسهم، دعونا نقول أن واحد من أسهم سامسونج تداول في 50 دولار.

يأتي هاتف سامسونج الجديد ، وهذا خطير ؛ فإن البطارية لا تعمل ، وتحرق ، وما إلى ذلك.

بسبب هذا الحدث ، تبدأ أسهم سامسونج في انخفاض قيمةها حتى يجد المشتريين الجديدين في ، دعونا نقول ، 30 دولار لكل أسهم.

هذا هو المكان الذي تم إنشاؤه منطقة القيمة الجديدة.

بعد فترة من الوقت ، يتم إصلاح الهواتف الذكية ، وبدأ سعر الأسهم يرتفع مرة أخرى.أين سيتوقف السوق على الأرجح؟ منطقة القيمة السابقة حول 50 دولار.

هذا هو في النهاية ما يفعله كل سوق عندما يتفاوض المشاركون في السوق أسعار بين القيم الموازية وغير الموازية.

يحدد تقييم سوق التذاكر منطقة حيث تم تداول 68٪ من حجمها كجزء من القيمة.

داخل منطقة القيمة هو أيضًا نقطة التحكم؛ وهذا هو المستوى حيث تداول السوق أكبر حجم أو إنفاق أكبر وقت.

• يوضح نموذج السوق منطقة القيمة ومكان التحكم على أساس الوقت.
• يوضح الملف حجم منطقة القيمة وواقع التحكم على أساس حجم.

يمكن أن تمثّل هذه الميكانيكية الإعلانية والضريبة التي تبحث دائمًا عن القيمة في الصورة أدناه.

المكونات الرئيسية من نظرية سوق الأوراق المالية

هناك ثلاث عناصر رئيسية من AMT.

• الأسعار - فرصة الإعلان في السوق
• الوقت - وضع الفرصة في الأسعار
• حجم - قياس النجاح أو الفشل في الشراء. حجم قياس التفاعل بين المشاركين في السوق على المستويات المختلفة.

لتفهم الأمور بشكل كامل ، علينا أن نفهم السياق في سوق معين ، حيث يوجد نوعان من العروض.

التوازن

في سوق متوازن ، يتفق المشترين والبيعون على الأسعار ، ويريدون شراء / بيع على الأسعار الحالية.

لأنهم يعتبرون هذه الأسعار قيمة عادلة.

عادة ما يتمثل السوق المتوازن في انخفاض التقلبات.

الأسعار لا تزال متواضعة، وتتغير الأسواق.

بفضل نموذج السوق أو حجم، يمكننا بسهولة التعرف على القيمة المادية.

يبدو القيمة العادلة مثل الكورنيش في شكل الكورنيش ، والتي أظهرت لك بالفعل في الصورة أعلاه.

إذا كان السوق في توازن دائمًا، فإنه سيقلب فقط حول القيمة الحقيقية، والتي نعرفها ليست موضوعًا مشتركًا في الأسواق المالية.

مع المعلومات الجديدة التي تأتي إلى السوق ، يمكن أن تكون هذه الموارد الأساسية أو التقنية.

تترك الأسواق قيمة عادلة وتتراجع إلى البيئة الثانية.

عدم التوازن

التوازن هو العكس تماما من التوازن.

هناك تناقض حول القيمة العادلة.

الجانب واحد من المشاركين في السوق أكثر عدوانية ، مما يجعل السوق تتحرك.

الأسواق بشكل عام تتحرك فقط حوالي 20% من الوقت وتتراوح ما بين 80%.

القاعدة العامة هي أنه عندما تكون السوق داخل القيمة ، فإنها أكثر احتمالاً للبقاء في التوازن واستكشاف داخل نطاق القيمة.

ولكن إذا كان السوق هو عدم التوازن، فإنه غالباً ما يتحرك أعلى / أسفل حتى يتوقف، عادة داخل منطقة القيمة السابقة.

النشاط البدني والرديئة

على الرغم من أن السوق تستغرق 80 في المئة من الوقت في القيمة الحقيقية ، فإنها غالباً ما تحاول التخلي عنها ، عندما يحدث هذا ، هناك اثنين من السيناريوات المحتملة.

هناك نوعان من الأنشطة تسمى Steidlmayer:

• ردود فعل
• البدء

النشاط الإجمالي

النشاط الإيجابي هو السلوك المتوقع.

When the market breaks below the value, buying is expected.

عندما يقطع السوق فوق القيمة ، يتم توقع بيع.

على سبيل المثال، إذا فتح السوق أعلى من سعر اليوم السابق، يمكننا توقع أن الأسعار مرتفعة جدا مقارنة مع القيمة الحقيقية في اليوم السابق.

وبالتالي، يتوقع العودة إلى القيمة اليومية السابقة.

إذا فتح السوق أدنى من منطقة القيمة في اليوم السابق ، فإنها أقل سعرًا ، ويمكننا توقع أن نشاط الاستجابة سوف يشتريها مرة أخرى إلى القيمة.

تظهر النشاط الرديء في كثير من الأحيان في التوترات السريعة والخسائر التي تسببت في أن السوق تصل إلى مستوى معين من السيولة وتعود إلى القيمة الحقيقية.

بدء النشاط

بدء النشاط هو غير متوقع.

عندما يسقط السوق تحت القيمة ، فإن المبيعات غير متوقعة.

عندما يغرق السوق فوق القيمة ، يتم شراء غير متوقعة.

هذه التحركات تحدث فقط عندما تغير البيئة كمعرفة التغيرات في القيمة المادية.

يمكننا أن نرى هذه كالخسائر في الأسعار من القيمة واكتساب قبول.

التمويل المباشر والخسارة

Initiative and responsive activity is more so a theory, but luckily we can pretty quickly determine if new prices are getting accepted or not.

قبول

عندما يغيب السعر عن القيمة الحقيقية على كمية كبيرة من السعر، ويمكننا توقع أن يتم قبول أسعار جديدة أعلى أو أدنى من القيمة الحقيقية.

هذه هي عادة التردد الدعم / المقاومة للمتداولين المزيد من العملية الأسعار مع ما يكفي من الوقت والغرض قبل اختبار جديد.

وهذا يعطي لنا المشاركين في السوق موافقتهم على الأسعار الجديدة، ويمكننا توقع الاستمرار مرة واحدة عندما يتم اختبار منطقة القيمة القديمة.

مبيعات ناجحة

يحدث التقديرات المفقودة عندما تصل الأسعار إلى خارج القيمة ولا تحصل على قبول.

لا توجد زيادة في حجم على الانفجار ، و من وجهة نظر عمل الأسعار ، يمكننا أن نرى العودة الطويلة والسريعة إلى نقطة الانفجار.

هذه غالباً ما تكون تغييرات في شكل V إلى المستويات.

خمس قواعد نظرية سوق الأوراق المالية

على الرغم من أن نظرية سوق العقارات ليست استراتيجية التداول ، إلا أن بعض القواعد يمكن استخدامها في التداول اليومي.

أنا أحفظ هذه في كل يوم وأستخدم نموذج عمل الأسعار المختلفة وممارسة تدفق الأوامر لإجراء التداول.

إذا كنت مهتمًا بتعلم هذه النماذج، يمكنك البحث عنتداول Blueprint.

1. إذا كان السعر يأخذ في منطقة التوازن، فمن المرجح أن يعود إلى الجانب الآخر.
2. يتوقع سعر داخل التوازن أن يرفع الحدود ويكون أكثر صعوبة.
3. بمجرد قبول الأسعار خارج التوازن ، من المرجح أن تصبح غير متوازنة وتبحث عن قيمة جديدة - غالباً ما POC من منطقة التوازن القديمة.
4. إذا كان السعر يتفاعل بشكل قوي من POC ، فإنه يمكن أن يؤثر على القواعد # 1.
5. إذا تم بناء الوقت / حجم على الحد الأقصى من التوازن ، فإن السعر من المرجح أن يتحرك.

في النهاية

لقد كانت نظرية سوق العقارات واحدة من أهم النقاط الفارغة في التداول الخاص بي لأنها أضفت نورًا جديدًا على فهم ديناميكية السوق وممارساتها.

العديد من التجار يبحثون فقط عن نمطات عمل الأسعار المختلفة أو المؤشرات التقنية.

النظر في مكان القيمة الفعالة وتحديد ما إذا كانت الأسواق ترفض أو ترفض الأسعار الجديدة مهمة أكثر من أي شيء آخر.