Keskuspankin digitaaliset valuutat (CBDC) ovat maailmanlaajuinen ilmiö. Yli 90 prosenttia maailman keskuspankeista tutkii aktiivisesti fiat-valuuttojensa digitaalisia versioita. Viranomaiset lupaavat, että CBDC: t nykyaikaistavat maksuja, tuovat pankkitoiminnan pankkien ulkopuolelle ja suojaavat rahapoliittista suvereniteettia. Kuten yksi analyysi on tehnyt, "jos amerikkalaiset vastustavat CBDC: tä taustaovena massavalvonnalle ja valtion valvonnalle, miksi eurooppalaiset toivottaisivat heidät tervetulleiksi?" Yhdysvallat kieltää digitaalisen dollarin käytön Tässä artikkelissa tarkastellaan näitä riskejä - tarkastelemalla yksityiskohtaisesti Kiinan e-CNY: tä ja Euroopan keskuspankin digitaalista euroa. vertailen niitä lohkoketjuun perustuvaan luottojärjestelmään (Gluwa/Creditcoin), joka on suunniteltu hajautetuksi ja yksityisyyden säilyttämiseksi. Kiinan e-CNY: Vartija lompakossasi Kiina oli ensimmäinen merkittävä talous, joka käynnisti CBDC: n mittakaavassa. on rekisteröinyt miljoonia käyttäjiä siitä lähtien, kun pilotti alkoi vuonna 2019 e-CNY: lle (digitaalinen yuani). Chengdun ja Hangzhouin kaltaisissa kaupungeissa kunnallisviranomaiset levittävät virallisia julisteita, joissa kehotetaan kansalaisia "toivotamaan tervetulleeksi ja käyttämään" digitaalista RMB: tä. Raha käyttäytyy paljon kuin käteistä käyttäjän kädessä (se voidaan käyttää sovelluksen tai kortin kautta maksutta), mutta sen alla se tarjoaa ennennäkemättömän avoimuuden Pekingissä. e-CNY avaa uusia hallituksen valvonnan ja sosiaalisen valvonnan muotoja. e-CNY ei ole hajautettu kryptovaluutta. Se on suljetussa infrastruktuurissa. Kaikki lompakot ja tapahtumat kulkevat väist ”Se kantaa merkittäviä riskejä, mukaan lukien valtion valvonnan lisääntyminen [ja] yksityisyyden vaarantuminen”, kun Kiina pyrkii ”älykkäämpiin” ja hallittavissa oleviin talouksiin. Kiinan kansanpankki (PBOC) Analyytikot kirjoittavat Toisin sanoen, kun kiinalainen kansalainen käyttää puhelintaan maksamaan e-CNY:llä, transaktio voidaan jäljittää valtiolla. PBOC on työskennellyt työkaluihin, joilla voidaan merkitä tai jäädyttää tilejä laittomasta toiminnasta – tai kenellekään puolueen ulkopuolella tuntemattomissa tarkoituksissa. Jopa korkeammat turvallisuushenkilöt eivät ole täysin haluttomia tästä mahdollisuudesta: Ison-Britannian GCHQ:n johtaja varoitti, että Kiina voisi käyttää digitaalista valuuttaa valvoakseen kansalaisiaan ja jopa välttää kansainvälisiä pakotteita. Euroopan digitaalinen euro: käteistä tulevaisuutta vai datakaivostoimintaa? Euroopan keskuspankki (EKP) kiirehtii nyt ottamaan käyttöön digitaalisen euron. Virallisesti digitaalista euroa myydään ”sähköisenä käteisenä” – turvallisena, laajalti saatavilla olevana ja fyysisten setelien täydentävänä. EKP:n virkamiehet vaativat, että se suojaa Euroopan rahapoliittista suvereniteettia. Mutta he ovat myös julkisesti sitoutuneet yksityisyyteen ”vain” tähän mennessä. EKP:n esityksissä virkamiehet lupaavat, että digitaalinen euro takaa korkeimmat yksityisyyden vaatimukset pienille transaktioille, mutta ei todellista käteisen nimettömyyttä. Kriitikot kutsuvat tätä yksityisyyden illuusioon. varoittaa, että tällä hetkellä ehdotetulla tavalla digitaalinen euro puuttuu käteisvarojen käyttämisen nimettömyydestä. Oman lainsäädäntönsä on edellytettävä, että pienetkin verkko-operaatiot raportoidaan ja tallennetaan. Itse asiassa rahanpesun vastaiset lait pakottavat kaikki digitaaliset maksut valvomaan koosta riippumatta. Jopa kupin kahvin ostaminen voidaan jäljittää. Yleinen vaikutus on se, että mikään transaktio ei ole täysin yksityinen: järjestelmä ylläpitää jäljitettävää tietoa siitä, kuka maksoi kenelle. Yleiseurooppalainen kuluttajaryhmä Ja vaikka Euroopan johtajat esittävät CBDC:tä "maksunvapaudeksi" ja tukikohdaksi ulkomaisia teknologiayhtiöitä vastaan, eurooppalaiset pelkäävät taloudellisen itsenäisyyden menettämistä. Tosiasia on, että vaikka EKP lupaa olla käyttämättä tietoja kaupallisiin syihin, jopa sen oma työryhmä myöntää: ”Tämä tarkoittaa, että mitään tietoja ei kerätä? Reutersin tarina Ohjelmoitava raha: Orwellin mahdollisuudet Yksinkertaisen valvonnan lisäksi CBDC: t avaavat oven ohjelmoitavalle käteiselle - kirjaimellisesti koodi, joka määrittelee, miten rahaa voidaan käyttää. : Esimerkiksi Viranomaiset keksivät sääntöjä, jotka sulkevat pois tai rajoittavat tiettyjen tavaroiden menoja. Näen rajoittamalla juomista rajoittamalla alkoholin myyntiä yöllä tai kieltämällä alkoholin myyntiä niille, joilla on alkoholiriitoja. E-rahaa voidaan asettaa päättymään tietyn ajan kuluttua, pakottaen vastaanottajat käyttämään sen kiireessä tai menettämään sen. Hallitukset voivat asettaa luokan kattavia rajoituksia menoihin (esimerkiksi ylellisyystuotteisiin tai ulkomaanmatkoihin) tai merkitä tiettyjä kauppiaita tehostettua valvontaa varten, jotka kaikki pannaan täytäntöön valuutan koodilla. Tilien jäädyttäminen.Koska kaikki lompakot ovat valtion ylläpitämässä kirjanpidossa, tili voidaan jäädyttää hetkessä.Keskuspankki, joka hallinnoi CBDC: tä, voi leikata yksilöitä tai kokonaisia ryhmiä painikkeen painalluksella, jättäen ne käteistä valtion harkinnan mukaan. Lyhyesti sanottuna, CBDC:n ohjelmoitavuus voi muuttaa rahan itsensä poliittiseksi välineeksi – parempaan tai huonompaan suuntaan. Sen vahvistimet juhlivat tätä tapaa tarjota kohdennettuja kannustimia tai hyvinvointia. Vastustajat pelkäävät, että siitä tulisi liian helposti pakottamista. Kun valvontainfrastruktuuri on rakennettu valuuttaan, on "lähes mahdotonta sulkea" tätä ovea tulevaisuudessa. Autoritäärisissä hallintoissa nämä elementit nostavat erityisesti punaisia lippuja: Human Rights Foundationin analyytikko Alex Gladstein varoittaa digitaalisesta fiatista "voisi tulla toinen vähemmistöjen ja erimielisten hallituksen tukahduttamisen väline". Jopa demokratioissa hallitusten mahdollisuus valvoa tai manipuloida jokaista siirtoa Gluwan vaihtoehto: hajautettu, yksityisyyttä säilyttävä luotto Päinvastoin, Gluwa (ja sen Creditcoin-blockchain) on rakennettu hajautetuksi ratkaisuksi erityisesti luottoihin ja lainoihin, jotka ovat välinpitämättömiä keskitetylle valvonnalle. Käytännössä se tarkoittaa, että laina- ja takaisinmaksutiedot kirjoitetaan hajautettuun ketjuun, läpinäkyvästi (salauksessa) osallistujille, mutta valtion virasto ei salaa indeksoi niitä. Mikään puolue (hallitus tai suuri pankki) ei hallitse kirjanpitoa. Gluwa rakentaa luottojen saatavuutta kehittyvillä markkinoilla. Sen alustan kautta kumppanilainanantajat tarjoavat lainoja stablecoineissa, jotka liittyvät paikallisiin valuuttoihin. Tärkeintä on, että Creditcoin tarjoaa muuttumattoman julkisen historian kunkin lainanottajan maksuhistoriasta. Tämä mahdollistaa pankkien ulkopuolisen käyttäjän - esimerkiksi pienyrittäjän Nigeriassa - luottokelpoisuuden rakentamisen ketjussa. Jokainen ajoissa suoritettu maksu tallennetaan muuttumattomasti; kun lainanottaja etsii uutta luottoa, jokainen lainanantaja voi tarkastella tätä historiaa (luvalla) luotettavuuden arvioimiseksi. Gluwan puheessa Creditcoin on "rajoittamaton luotto-investointiverkosto", jossa lainanottajat "tur Koska verkko on avoin, tietojen omistajuus jää käyttäjälle, ei keskuslaitokselle. että julkiset lohkoketjut ovat "käyttäjälähtöisiä JA omistettuja", jotka tarjoavat "(valinnaisesti) yksityisyyden säilyttämisen, julkisen ja avoimen vaihtoehdon" keskitetyille järjestelmille. Toisin sanoen yksilöt hallitsevat omia taloudellisia tietojaan. Lainanantajien on tehtävä pyyntöjä, ja vain lainatiedot (ei kaikki henkilökohtaiset menot) on kirjoitettu ketjuun. Gluwa-dokumentti jopa mainostaa "läpinäkyvää, yksityisyyden säilyttämistä, tilintarkastustoimintaa" ydinominaisuutena. Post Creditcoinin blogissa selittää Gluwa ja Creditcoin poistavat käytännössä monia CBDC-riskejä. Ei ole yksittäistä "pääkirjaa" kaikista liiketoimista, joita hallitus voi purkaa. Sen sijaan lainasopimukset ovat hajautetussa verkossa. Kukaan – ei edes Gluwa – voi yksipuolisesti jäädyttää käyttäjien varoja tai kirjoittaa historiaa, kun lohko on vahvistettu. Ja koska lompakot ovat pseudonyymejä, käyttäjien ei tarvitse paljastaa täydellisiä identiteettejä järjestelmän käyttämiseksi. Luvaton blockchain poistaa perinteisen rahoituksen rajoitukset varmistamalla, että yksikään yksikkö ei ole täysin hallinnassa verkosta. Lyhyesti sanottuna Gluwan malli kääntää CBDC: n logiikan päätään. Sen sijaan, että hallitukset rakentaisivat raideja, joilla on potentiaalisia takaovia, se tarjoaa yhteisön hallitseman kirjanpidon, johon yksityisyys on upotettu suunnittelulla ja mikä tahansa ohjelmoitavissa oleva logiikka on läpinäkyvä ja auditoitavissa. Lainanottajat rakentavat luottoa, eivät valvontaprofiileja, ja pääomavirrat sijoittajien ja asiakkaiden välillä ilman näkymätöntä välittäjää. Kuten Creditcoin sanoo, tämä tarjoaa "avoin verkon luottotietojen jakamiseen" - markkinat ilman rajoja suljetun järjestelmän sijaan. Johtopäätös CBDC: llä on epäilemättä mahdollisuus päivittää maksuja ja tuoda pankkitoimintaa entistä useammalle ihmiselle. Kuitenkin, kuten kiinalainen e-CNY ja eurooppalainen digitaalinen euro osoittavat, tällaisilla eduilla on ketjuja. Valtion hallinnoima digitaalinen valuutta antaa määritelmän mukaan liikkeeseenlaskijalle ikkunan (ja kytkin) jokaisen kansalaisen ostoksille. Jopa hyvänlaatuiset säännökset voivat muuttua tulevaisuuden päätöksentekijöiltä, joilla on riski sensuurista tai yksityisyyden loukkaamisesta. Päinvastoin, hajautetut blockchain-vaihtoehdot, kuten Gluwa/Creditcoin, pyrkivät saavuttamaan taloudellisen osallisuuden ilman piilotettua valvontaa. He antavat ihmisille CBDC-keskustelu ei ole pelkästään tekninen – se on kysymys siitä, kuinka paljon valtaa ihmiset luovuttavat valtiolle digitaalisten lompakkojensa kautta. Laitosten ja kansalaisten on yhtä lailla tarkasteltava "digitaalisen rahan" lupauksia suhteessa yksityisyyteen liittyviin kompromisseihin.
