Криптохроники: катание на цифровых американских горках

Как и все остальное в технологической индустрии, блокчейн и криптовалюта развиваются, сталкиваются с проблемами роста и постепенно интегрируются в мейнстрим.

Последние несколько лет были, по сути, американскими горками эмоций, поскольку бычьи и медвежьи рыночные циклы сильно изменили настроения инвесторов, создав ландшафт быстрых взлетов и падений.

В 2022 году стоимость популярных криптовалют резко упала из-за ряда драматических событий. Это включало в себя провал нескольких стейблкоинов, таких как TerraUSD и Luna, в мае, а также крах FTX в ноябре.

Правительства и регулирующие органы по всему миру также ужесточают надзор за криптоиндустрией, стремясь решить такие проблемы, как мошенничество, отмывание денег и защита потребителей. Громкие провалы, такие как FTX, привели к призывам к ужесточению регулирования, что усилило нестабильность рынка.

Однако эти циклы бума и крах не являются чем-то новым для криптомира; аналогичные закономерности наблюдались и во время предыдущих коррекций рынка в 2013 и 2018 годах.

В 2023 году криптовалютная индустрия оправилась от скандалов и спадов 2022 года. Учитывая восстановление криптоактивов и рост активности рынка в течение года, многие считают, что криптозима подходит к концу и на горизонте не за горами новая фаза роста.

И Биткойн (BTC) наконец отомстил. Цена снова достигла рекордного максимума в 2024 году, когда в марте 2024 года ее стоимость превысила 73 000 долларов США.

Текущее состояние криптовалюты

Итак, где мы сейчас находимся? Давайте углубимся в эту постоянно развивающуюся экосистему, чтобы понять ее нынешнее состояние и путь вперед.

Динамика рынка

2023 год был прежде всего периодом восстановления Биткойна и криптоактивов, отмеченным важными событиями, которые повлияли на перспективы на последующие годы. Примечательно, что подача заявки BlackRock на биткойн-ETF в июне 2023 года уже проложила путь к более широкому внедрению этого нового класса активов в 2024 году и в последующий период.

Путь Ethereum к повышению масштабируемости и эффективности, примером которого является внедрение сетей уровня 2, таких как Polygon и Arbitrum, представляет собой значительный шаг вперед в повышении пропускной способности транзакций и снижении комиссий. Этот прогресс призван способствовать внедрению Ethereum в DeFi и NFT, подчеркивая более широкую тему технологических достижений в пространстве криптоактивов.

Сектор DeFi также находится на пороге существенного роста, чему способствуют институциональные интересы и внедрение протоколов KYC. Такое сочетание традиционных финансовых принципов с децентрализованными структурами означает зрелую отрасль, готовую к более широкому внедрению и отражающую развивающуюся среду финансовых услуг.

В этом контексте One Trading подчеркивает важность соблюдения нормативных требований, действуя в рамках, соответствующих европейским нормативным стандартам, чтобы обеспечить безопасную и прозрачную торговую среду для всех участников.

Мало того, сектор NFT переживает активное возрождение, распространяясь на различные области, такие как искусство, игры и цифровые предметы коллекционирования. Внедрение NFT на основе биткойнов и рост торговых площадок демонстрируют универсальность сектора и растущую привлекательность, подчеркивая более широкую интеграцию технологии блокчейн в цифровую культуру и коммерцию.

Институциональное усыновление

Такие компании, как MicroStrategy, попали в заголовки газет, переведя часть своих казначейских резервов в Биткойн. Инвестиционные банки, такие как Goldman Sachs и Morgan Stanley также начали предлагать инвестиции в криптовалюту. продукты своим клиентам, что сигнализирует о сдвиге в сторону массового признания.

Институциональное внедрение криптовалют набирает обороты: крупные финансовые учреждения, корпорации и инвестиционные фонды включают цифровые активы в свои портфели. Появление таких крупных игроков, как BlackRock, в пространстве биткойнов подготовило почву для более широкого институционального внедрения.

В течение 2023 года в публичных закрытых сетях появилось множество новых участников, обеспечивающих прямой доступ к токенизированным ресурсам Казначейства США. В результате общий объем активов, хранящихся в цепочке, подобных казначейству США, вырос в шесть раз и превысил 786 миллионов долларов, поскольку пользователи, использующие цифровые технологии, стремились к получению прибыли, не связанной с традиционными источниками криптовалюты.

В июне 2024 года общая рыночная капитализация всех криптовалют достигла впечатляющих 2,3 триллиона долларов, что показывает, насколько много учреждений и инвесторов по всему миру вкладывают средства в криптовалюту.

Нормативно-правовая база

Регулирующий контроль над криптовалютами усиливается во всем мире, отражая усилия властей по балансированию инноваций с защитой инвесторов и финансовой стабильностью.

Хотя ясность регулирования остается проблемой в некоторых юрисдикциях, начинают появляться активные нормативные базы, обеспечивающие более стабильную операционную среду для криптобизнеса.

Такие страны, как Швейцария и Сингапур, создали четкая нормативная база для криптовалют, которые создают инновации и одновременно обеспечивают защиту инвесторов.

Общественное влияние

Потенциал криптовалюты для оказания положительного социального воздействия получает все большее признание, особенно в области финансовой доступности и денежных переводов.

Инициативы, использующие технологию блокчейн для облегчения микроплатежей, трансграничных переводов и доступа к финансовым услугам в недостаточно обслуживаемых регионах, набирают обороты.

Инициативы, подобные Партнерство Stellar Development Foundation с Министерством цифровой трансформации в Украине стремятся оцифровать национальную валюту страны и повысить финансовую доступность. В Африке такие проекты, как BitPesa, также облегчают трансграничные денежные переводы и доступ к финансовым услугам для населения, не охваченного банковскими услугами.

Само собой разумеется, что внедрение Биткойна и других криптоактивов, таких как Ethereum, в большинстве развитых стран все еще находится на ранних стадиях. Недавние исследования по внедрению в розничной торговле в 2023 году показывают, что глобальный уровень внедрения составляет около 18%, а это означает, что примерно каждый пятый человек в мире в настоящее время владеет той или иной формой криптоактива. По состоянию на 1 января 2024 года в мире насчитывалось более 34 000 биткойн-банкоматов .

Грядущие вызовы…

Конечно, существуют риски для криптовалюты и в будущем. Вот некоторые из серьезных проблем, стоящих на горизонте:

Ужесточение регулирования

По мере взросления рынка криптовалют он сталкивается с перспективой более строгого нормативного надзора со стороны правительств и регулирующих органов по всему миру. Проблемы регулирования, такие как недавние действия SEC против крупных бирж, таких как Binance и Coinbase, подчеркивают растущие проблемы регулирования в отрасли.

Ужесточение регулирования может повлиять на доступность и работу криптовалютных бирж, проектов и финансовых продуктов, потенциально подавляя инновации и внедрение.

Долгосрочная жизнеспособность

Вопросы, касающиеся долгосрочной жизнеспособности криптовалют, сохраняются, особенно относительно их способности сохранять ценность и актуальность с течением времени.

Такие факторы, как технологические достижения, настроения рынка и конкуренция со стороны традиционных финансовых систем, могут повлиять на устойчивость криптовалют как жизнеспособных активов и средств обмена.

Проблемы окружающей среды

Воздействие майнинга криптовалют на окружающую среду, особенно для сетей, основанных на доказательстве работы, таких как Биткойн, остается актуальной проблемой.

Рост потребления энергии и выбросов углекислого газа, связанных с добычей полезных ископаемых, может усугубить деградацию окружающей среды и способствовать изменению климата. Это, безусловно, вызывает призывы к более экологичным альтернативам и устойчивым практикам в отрасли.

Согласно анализ Кембриджского университета По оценкам, добыча биткойнов потребляет 121,36 тераватт-часов в год. Это превышает потребление энергии в Аргентине и превышает совокупное потребление таких технологических гигантов, как Google, Apple, Facebook и Microsoft.

Это прошло долгий путь….

Одна вещь, которая является постоянной в криптоиндустрии, — это непоследовательность. Он продолжает свой путь роста, расширения и эволюции.

Не каждый протокол выдержит предстоящие проблемы, но благодаря постоянному принятию пользователями, разработчиками и учреждениями, а также появлению инновационных приложений, криптовалюта готова продолжить процесс своего развития.