Liquity가 스테이블코인 트릴레마를 깨기 위한 계획을 세우는 방법

위 프레젠테이션에서 공동 창립자이자 수석 엔지니어인 Rick Pardoe는 유동성 , 스테이블코인 트릴레마 극복을 목표로 하는 시스템인 Bold를 개발하면서 얻은 다양한 연구 결과를 발표했습니다.

다음은 Rick의 강연 중에 언급된 주요 개념에 대한 용어집으로, 그의 비디오 프레젠테이션을 보완하기 위한 것입니다.

유동성이란 무엇입니까?

Liquity는 사용자가 Ether를 담보로 사용하여 0% 이자 대출을 받을 수 있는 완전 불변의 분산형 대출 프로토콜입니다. 이 프로토콜은 2021년 4월 5일 이더리움 네트워크에서 출시되었으며 스테이블 코인 $LUSD와 순수 수익 창출 토큰인 $LQTY라는 두 가지 기본 자산을 보유하고 있습니다.

대체 오라클

폴백 오라클은 기본 오라클이 실패하거나 신뢰할 수 없게 되는 경우 가격 데이터를 제공하도록 요청되는 기본 오라클의 대안입니다. 오라클 네트워크는 다양한 조작과 기술적 오류에 취약하기 때문에 대체 오라클은 이에 의존하는 시스템의 관련 위험을 줄이기 위해 활용됩니다.

기본 오라클이 정지되거나 실패하거나 조작 징후가 나타나면 대체 오라클이 대신하여 정확한 외부 데이터를 제공하고 스마트 계약이 계속 실행되도록 보장합니다. 그 예로는 Liquity 프로토콜이 있습니다. 듀얼 오라클 디자인 Chainlink와 Tellor의 오라클 서비스를 모두 활용합니다.

선두주자

프론트러닝은 종종 다른 사용자를 희생시키면서 이익을 추출하기 위해 블록체인에서 거래가 주문되는 방식을 활용하는 행위입니다. 선점을 완화하기 위한 전략 중 하나는 포지션 개시와 청산 사이의 최소 지연을 사용하여 공격자에게 가격 불확실성을 초래하는 것입니다. 이것 블로그 게시물 프론트러닝의 역사에 대해 포괄적으로 자세히 설명합니다.

신뢰 가정

신뢰 가정은 금융 거래의 보안과 신뢰성을 보장하기 위해 분산 시스템과 사용자가 만든 몇 가지 기본 가정을 의미합니다. 예를 들어, 비트코인 네트워크에는 두 가지 중요한 가정이 있습니다. 하나는 공격자가 네트워크 클라이언트 소프트웨어에 사용되는 암호화를 해독할 수 없다는 가정이고 다른 하나는 전체 기존 네트워크와 경쟁하는 데 필요한 계산 능력이 없다는 가정입니다.

실패 지점을 줄이기 위해 여러 데이터 소스와 알고리즘이 사용되지만 사용자는 여전히 DeFi 생태계에서 모든 거래를 수행하기 위해 오라클의 정확성이나 스마트 계약의 정확성과 같은 일부 신뢰 가정에 의존합니다.

푸시 기반 및 풀 기반 가격 오라클

푸시 기반 오라클은 온체인에서 자동으로 암호화폐 가격을 업데이트하는 오라클이고, 풀 기반 오라클은 암호화폐 가격을 업데이트하기 위해 적극적인 요청이 필요한 오라클입니다. 이러한 종류의 오라클 간의 주요 차이점은 후자는 사용자 요청에 따라 업데이트되는 반면, 전자는 가격 변동 또는 오프체인 데이터 소스의 기타 변경 사항에 따라 업데이트된다는 것입니다.

푸시 기반 오라클은 더 일반적이고 간단한 사용자 인터페이스를 제공하지만 가격은 풀 기반 오라클에 비해 저렴합니다.

TWAP(시간 가중 평균 가격)

TWAP는 선택한 기간 동안 자산의 평균 가격을 계산하여 가격 변동성을 줄이는 가격 책정 알고리즘입니다. 해당 기간의 개별 가격은 유지 기간에 따라 각각 "가중"됩니다. . 이는 가격대 간격을 선택하고 해당 간격의 가격대를 합산한 다음 해당 합계를 시점 수로 나누어 얻습니다.

예를 들어 가격대가 있습니다. 1분에 20달러, 7분에 22달러, 2분에 18달러입니다. 이 수치의 TWAP는 다음과 같이 계산됩니다.
($20 x 1) + ($22 x 7) + (18 x 2) / (1+ 7+ 2) = $21

반면, TWAP 방법을 사용하지 않으면 비가중 평균은 ($20 + $22 + $18) = $20가 되며 이는 가중 평균보다 작습니다.

이 알고리즘은 효율적이고 온체인 구현이 간단하며 플래시 대출 공격으로부터 보호합니다.

여기에서 Liquity Protocol에 대해 자세히 알아보세요.

유동성 웹사이트
유동성 문서
유동성 트위터
릭 팔도 트위터

Blockchain Oracle Summit은 더 넓은 블록체인 생태계에 대한 오라클의 사용 사례, 제한 사항 및 영향을 심층적으로 다루는 세계 유일의 기술 서밋입니다. 전 세계 주요 연사들이 파리에 모여 Oracle 솔루션 구축 및 사용에 대한 업무와 경험을 공유했습니다. 기사 작성자: 마이클 아비오둔 .