Người cho vay? DAO? thương nhân? Đây là những dự án DeFi hứa hẹn nhất cần được chú ý trong năm 2023

Ngày nay, kinh tế học tiền điện tử đang bùng nổ, mang đến các giải pháp mới cho cuộc sống của chúng ta trong các ngành công nghiệp khác nhau và đẩy nhanh quy trình kinh doanh thông qua công nghệ chuỗi khối . Việc tích hợp một công nghệ như vậy với các ứng dụng trong thế giới thực là một bước quan trọng hướng tới việc áp dụng và chấp nhận hàng loạt bởi các chính phủ và cơ cấu tài chính. Một kết quả của sự tích hợp này là công nghệ tài chính phi tập trung, hay DeFi, đang chuyển đổi lĩnh vực tài chính bằng cách hạn chế ảnh hưởng của bên thứ ba đối với các giao dịch kỹ thuật số bằng cách loại bỏ các bên trung gian.

DeFI là gì và tại sao bạn nên quan tâm đến nó vào năm 2023

DeFi là công cụ tài chính dưới dạng dịch vụ và ứng dụng dựa trên công nghệ chuỗi khối. Nhiệm vụ chính của tài chính phi tập trung là trở thành một giải pháp thay thế cho lĩnh vực ngân hàng và thay thế các công nghệ truyền thống của hệ thống tài chính hiện tại bằng các giao thức mã nguồn mở. Đó là, để cung cấp cho nhiều người quyền truy cập vào nền tảng cho vay phi tập trung và đầu tư mới, đồng thời cho phép họ nhận thu nhập thụ động từ tài sản tiền điện tử và tiết kiệm phí chuyển khoản, khoản vay và tiền gửi.

DeFi là viết tắt của tài chính phi tập trung, sử dụng mạng chuỗi khối để cho phép khách hàng truy cập các sản phẩm và dịch vụ tài chính mà không cần trung gian như ngân hàng trung ương và các cơ quan. DeFi lần đầu tiên được ra mắt trên chuỗi khối Ethereum (ETH), một nền tảng hợp đồng thông minh nguồn mở để tạo điều kiện thuận lợi cho việc tạo các ứng dụng phi tập trung. Ethereum đã cung cấp nền tảng phù hợp cho sự thành công của DeFi và các nhà phát triển đã sử dụng rộng rãi giao thức này như một nền tảng mạnh mẽ để tạo ra các dịch vụ tài chính nhằm phá vỡ lĩnh vực truyền thống.

DeFi đang nổi lên như một giải pháp thay thế tốt hơn cho tài chính truyền thống mà không cần trung gian để cung cấp một hệ thống ít tin cậy hơn, rẻ hơn và an toàn hơn để chuyển tài sản tiền tệ. Lợi thế của DeFi xoay quanh việc sử dụng mạng chuỗi khối cung cấp phương tiện kỹ thuật cho các giao dịch an toàn (tất cả các điều khoản giao dịch được nêu rõ trong hợp đồng thông minh) mà không cần bên thứ ba (đáng tin cậy). Thứ hai, DeFi mang đến cơ hội vượt ra ngoài các giao dịch tài chính và tạo ra một thế giới ứng dụng thực tế đổi mới và năng động, bao gồm các sàn giao dịch phi tập trung, stablecoin, nền tảng cho vay và cho vay cũng như canh tác.

DeFi được sử dụng để truy cập các dịch vụ tài chính dựa trên chuỗi khối, nghĩa là chủ sở hữu tiền điện tử có thể vay, cho vay, kiếm lãi hoặc trao đổi vĩnh viễn mà không cần bên thứ ba. Mặc dù cho vay và đi vay là một phần chức năng của tài chính phi tập trung, nhưng các cá nhân có thể giao dịch mã thông báo thông qua các sàn giao dịch phi tập trung hoặc DEX. Tổng giá trị thị trường của các dự án DeFi trong lịch sử của nó vào tháng 11 năm 2021 cho thấy giá trị cực kỳ cao vượt mốc 180 tỷ đô la, mức cao nhất mọi thời đại.

Top 5 dự án DeFI triển vọng nhất năm 2023

Ngày nay, có một số lượng đáng kinh ngạc các sáng kiến DeFi nhằm cách mạng hóa lĩnh vực tài chính phi tập trung, lĩnh vực đang phát triển với tốc độ tương tự như các đổi mới khác dựa trên công nghệ sổ cái phân tán. Hãy cùng điểm qua 5 dự án DeFi hứa hẹn nhất đáng được quan tâm trong năm 2023.

1. hợp chất

   
   

Compound Finance là một giao thức cho phép bạn vay và cho vay tài sản tiền điện tử mà không cần trung gian. Đây là một trong những cách hiệu quả nhất để luân chuyển các khoản đầu tư của bạn, để chúng luôn hoạt động trong ví của bạn và trên sàn giao dịch. Bất kỳ người nắm giữ tiền điện tử được hỗ trợ nào cũng có thể gửi nó vào một hợp đồng thông minh tổng hợp, nơi nó sẽ tham gia vào nhóm thanh khoản và bắt đầu tạo ra lãi suất. Thu nhập lãi đến từ những người dùng khác vay tiền và trả lãi cho các khoản vay. Tuy nhiên, có một lưu ý. Nó trông giống như ngân hàng làm với tiền. Nhưng trong ngân hàng, ngay sau khi rút tiền, họ sẽ không còn chịu lãi.

Khi tiền được ký gửi, giao thức Hợp chất sẽ tạo mã thông báo được gọi là cTokens. Những mã thông báo này sau đó có thể được sử dụng làm tài sản thế chấp cho một khoản vay, nghĩa là tiền có thể được chi tiêu trong khi chúng kiếm được tiền lãi. Do đó, nếu Ethereum (ETH) được gửi vào Hợp chất, thì một lượng cETH tương đương sẽ nhận được.

Các hợp đồng thông minh chính của Compound xác định số tiền lãi kiếm được, hoạt động dựa trên cung và cầu. Nếu nhiều người muốn vay một tài sản cụ thể, hợp đồng thông minh sẽ tăng lãi suất để thu hút người cho vay và khiến khoản vay trở nên đắt đỏ hơn. Hợp chất hiện hỗ trợ chín tài sản được phát hành trên Ethereum, bao gồm Tether (USDT), Dai, Bitcoin được bọc (WBTC) và Mã thông báo chú ý cơ bản (BAT).

2. MakerDAO

   
   

Đây là một nền tảng hợp đồng thông minh dựa trên Ethereum cho phép phát hành DAI Stablecoin được bảo đảm bằng tiền điện tử và tài sản thực. Nền tảng này đứng ở vị trí đầu tiên trong số các giao thức DeFi của hệ sinh thái Ethereum tính theo khối lượng thanh khoản bị khóa (~5,8 tỷ đô la vào cuối tháng 1 năm 2023).

Một lợi thế chính của DAI là nó không được điều hành bởi một công ty tư nhân mà bởi MakerDAO, một tổ chức tự trị phi tập trung thông qua một giao thức phần mềm. Do đó, tất cả việc phát hành và đốt mã thông báo đều được quản lý và ghi lại công khai bằng cách sử dụng các hợp đồng thông minh tự cung tự cấp dựa trên Ethereum, giúp toàn bộ hệ thống trở nên minh bạch hơn và ít bị tham nhũng hơn.

Một trong những ứng dụng chính của DAI là bảo hiểm rủi ro ổn định - nghĩa là bảo đảm chống lại rủi ro từ việc tăng tỷ giá của các tài sản tiền điện tử phổ biến hơn như Ethereum hoặc Bitcoin. Giá ổn định của DAI có nghĩa là mã thông báo phù hợp với các nhà đầu tư hoặc thương nhân cho rằng thị trường sắp giảm. Vì DAI ổn định nên nó cũng là một trong những lý tưởng tài sản tiền điện tử để thanh toán .

3. tổng hợp

Synthetix là một giao thức thanh khoản phái sinh dựa trên Ethereum cho phép phát hành và giao dịch các tài sản tổng hợp. Mỗi tài sản tổng hợp (hoặc Synth) là một mã thông báo ERC20 theo dõi giá của một tài sản bên ngoài; ví dụ: mỗi mã thông báo sUSD theo dõi giá của đồng đô la Mỹ và được cố định ở mức 1. Synthetix có nhiều loại tổng hợp, bao gồm tiền tệ fiat, tiền điện tử, hàng hóa và chỉ số nghịch đảo. Hệ thống có thể hỗ trợ bất kỳ tài sản nào với mức giá rõ ràng và cung cấp quyền truy cập chuỗi vào phạm vi tài sản thực không giới hạn. Giao thức sẽ cung cấp nhiều chức năng giao dịch, bao gồm quyền chọn nhị phân, hợp đồng tương lai, v.v.

Synthetix bao gồm cơ sở hạ tầng hợp đồng thông minh và các ưu đãi hỗ trợ giá tài sản tổng hợp. Trọng tâm của điều này là giá trị của Synthetix Network Token (SNX). SNX đóng vai trò là tài sản thế chấp; Việc đúc bất kỳ tài sản tổng hợp nào đều yêu cầu khóa giá trị SNX theo tỷ lệ. Do đó, giá trị của SNX liên quan trực tiếp đến việc sử dụng mạng mà nó cung cấp. Để hỗ trợ hệ thống, người tham gia được thưởng một phần tỷ lệ phí hoa hồng phát sinh từ các hoạt động trong hệ thống.

4. AAVE

   
   

AAVE là giao thức thị trường tiền điện tử phi tập trung lớn nhất, được xây dựng trên Ethereum và được triển khai trong 6 mạng Cấp 1 và Cấp 2 khác nhau. Nó cho phép người dùng phân phối và mượn nhiều loại tài sản tiền điện tử trong một môi trường an toàn, không cần cấp phép.

Người dùng được chia thành người đi vay và người cho vay. Người cho vay đóng góp tài sản vào nhóm thanh khoản và bắt đầu kiếm được tiền lãi tỷ lệ thuận với lãi suất của nguồn cung tài sản. Ví dụ: bằng cách cung cấp USDT Stablecoin dưới dạng thanh khoản, tiền lãi từ nó cũng sẽ được tính bằng USDT. Đối với người vay để lấy đúng tài sản từ nhóm thanh khoản, anh ta cần để lại một số tài sản làm tài sản thế chấp. Bạn phải luôn để lại nhiều hơn số tiền vay làm tài sản thế chấp - việc thế chấp quá mức này cho phép AAVE duy trì khả năng thanh toán.

AAVE hoạt động bằng cách cho phép người dùng cung cấp tài sản và vay đối với chúng. Người dùng có thể đóng góp tài sản tiền điện tử của họ cho giao thức AAVE, trở thành nhà cung cấp thanh khoản và nhận tiền lãi để đổi lấy việc cung cấp vốn. Người vay có thể sử dụng tài sản tiền điện tử của họ làm tài sản thế chấp, nhận khoản vay bằng ETH hoặc stablecoin như USDC hoặc DAI.

5. Uniswap

   
   

Uniswap là một sàn giao dịch phi tập trung (DEX) được ra mắt vào năm 2018. Các hoạt động có sẵn trên sàn bao gồm trao đổi tiền điện tử, tài sản thế chấp tiền tệ cho đặt cược và nhóm thanh khoản. Quá trình đăng ký hoàn toàn ẩn danh và không yêu cầu thông tin cá nhân của người dùng.

Nền tảng này được xây dựng trên chuỗi khối Ethereum. Có hơn 170 mã thông báo có sẵn trên Uniswap. Bạn có thể kết nối các danh sách bổ sung với sàn giao dịch và trao đổi gần sáu nghìn xu. Phí trao đổi phụ thuộc vào tải trên mạng Ethereum. Người dùng đặt tiền của họ vào nhóm, cung cấp tính thanh khoản trên sàn giao dịch và nhận phần thưởng cho nó.

Mã thông báo UNI là tiền điện tử gốc của sàn giao dịch phi tập trung Uniswap. Nó được ra mắt vào tháng 9 năm 2020 và được sử dụng để quản lý giao thức Uniswap cũng như cung cấp năng lượng cho các tính năng khác nhau của nó. Chủ sở hữu mã thông báo UNI có thể tham gia quản trị nền tảng bằng cách bỏ phiếu cho các đề xuất cập nhật hoặc cải thiện giao thức Uniswap. Họ cũng có thể kiếm được phần thưởng khi cung cấp tính thanh khoản cho nền tảng Uniswap và sử dụng mã thông báo để thanh toán phí giao dịch trên sàn giao dịch.

Cách tham gia vào Hệ sinh thái DeFI

Lĩnh vực tài chính phi tập trung ngày nay tập hợp nhiều lĩnh vực phát triển công nghệ chuỗi khối, có thể đơn giản hóa đáng kể quy trình vay, cho vay và giao dịch với nhiều loại tiền điện tử, mã thông báo và stablecoin khác nhau, cũng như sử dụng dịch vụ bảo hiểm, phát hành chứng khoán mã hóa, v.v. hơn. Để tham gia phát triển lĩnh vực đầy hứa hẹn này, bạn cần hiểu bạn thích lĩnh vực sáng tạo nào nhất trong số nhiều lĩnh vực đổi mới. Trong số phổ biến nhất là như sau:

• Tiền gửi & Cho vay (Nền tảng cho vay)

Trong hệ thống tài chính truyền thống, tiền được cung cấp cho người đi vay bởi các tổ chức cho vay. Các giao thức cho vay (hoặc giao thức cho vay DeFi) cho phép người dùng vay tiền điện tử trong tài chính phi tập trung (DeFi). Các giao thức DeFi cho phép cho vay ngang hàng (P2P) giữa các thành viên mạng. Điều này loại bỏ sự cần thiết của các trung gian.

Lãi suất được cung cấp trên các nền tảng tiền điện tử như vậy tốt hơn nhiều so với các cơ quan ngân hàng truyền thống. Lãi suất thường bị ảnh hưởng bởi các yếu tố khác nhau - loại tiền điện tử bạn nắm giữ, số lượng và bạn sẵn sàng khóa nó trong bao lâu. Tùy thuộc vào nền tảng, tiền lãi trả cho việc nắm giữ tiền điện tử khác nhau, nhưng bạn có thể nhận được tới 18% trong một số trường hợp.

• Hợp đồng phái sinh/Tài sản tổng hợp

Công cụ phái sinh là hợp đồng đặc biệt có giá trị được xác định bởi giá trị của tài sản cơ bản - tiền điện tử, chỉ số, cổ phiếu, hàng hóa, trái phiếu, v.v. Công cụ phái sinh được các nhà giao dịch sử dụng để phòng ngừa rủi ro giao dịch.

Các công cụ phái sinh hiện được giao dịch chủ yếu trên các nền tảng tập trung, nhưng các nền tảng DeFi đã xuất hiện cho mục đích này. Chúng là các giao thức dành cho tài sản tổng hợp theo dõi giá trị của tài sản cơ bản và cho phép truy cập vào chúng mà không cần mua chúng.

• Đồng tiền ổn định

Stablecoin là loại tiền điện tử có tỷ giá hối đoái luôn bằng với tiền tệ fiat. Chúng được tạo ra để giảm thiểu tính biến động cao của các loại tiền kỹ thuật số, có thể đạt tới 10% trong một ngày. Một trong những stablecoin tập trung đầu tiên là Tether liên kết với đô la Mỹ (USDT). Nó là hợp thời trang, nhưng nó có một nhược điểm lớn - chủ sở hữu phải tin tưởng vào công ty phát hành tiền mà dự trữ đô la với số lượng thích hợp thực sự tồn tại.

Tương lai của DeFI và hướng đi của nó

Các chuỗi khối mở minh bạch và không có cơ quan giám sát duy nhất nào đối với chúng, chúng cung cấp cơ sở hạ tầng trung lập, độc lập và chống giả mạo cho các giao dịch tài chính. Mã phần mềm được lưu trữ và thực thi trong một hệ thống mở. Tất cả dữ liệu được cung cấp công khai và có thể kiểm chứng. Điều này cho phép các nhà nghiên cứu và hoạch định chính sách phân tích các giao dịch, tiến hành nghiên cứu thực nghiệm và tính toán các chỉ số rủi ro theo thời gian thực.

Thật dễ dàng để hình dung việc chuyển sang các cơ quan đăng ký kết hợp các khoản thanh toán, tài sản được mã hóa và các giao thức tài chính, chẳng hạn như các giao thức dựa trên trao đổi và thị trường tín dụng. DeFi là một ví dụ điển hình của xu hướng này, nhưng những thay đổi tương tự nên được mong đợi trong cơ sở hạ tầng tập trung. Điều này là do khả năng kết hợp trong một hoạt động chỉ có thể thực hiện được nếu tất cả tài sản và giao thức tài chính nằm trong cùng một sổ đăng ký. Trong trường hợp này, có những hiệu ứng mạng mạnh mẽ. Cả tài sản tiền điện tử và tiền kỹ thuật số của ngân hàng trung ương đều không có nhiều sức hấp dẫn nếu chúng được lưu trữ trong một cơ quan đăng ký không bao gồm các tài sản hoặc giao thức tài chính khác. Có thể tạo cơ sở hạ tầng tập trung tương thích với các tài sản bổ sung và giao thức tài chính. Tuy nhiên, nó sẽ chứa đầy rủi ro và các vấn đề quản trị do các đặc điểm vốn có của các cơ quan đăng ký được kiểm soát. Và đây là một lập luận mạnh mẽ cho sự phân cấp, đó là tương lai của DeFi.

Tất cả những điều này cho thấy rằng DeFi được thiết kế để đơn giản hóa đáng kể sự tương tác của các tổ chức và dự án tài chính phi tập trung khác nhau đang tìm cách mở rộng cơ hội thanh toán và cho vay không chỉ cho người dùng cá nhân mà còn cho các doanh nghiệp, điều này sẽ giúp đơn giản hóa, tăng tốc và tối ưu hóa quá trình chuyển đổi của hệ thống. hệ thống kinh tế.

Phần kết luận

Chủ đề tài chính phi tập trung bao gồm nhiều yếu tố khác nhau, tạo ra hàng trăm ứng dụng thành công trong lĩnh vực này ngày nay. Các dự án DeFi cũng đang có nhu cầu ở các nước phát triển, vì chúng cung cấp một hệ thống cho vay có lợi hơn và giá cả phải chăng hơn, đồng thời mở ra những cơ hội mới để thu nhập lãi từ các khoản đầu tư. Đồng thời, các giao thức DeFi trong tương lai có thể tạo ra một cơ sở hạ tầng độc lập, giảm rủi ro vốn có trong các cấu trúc tài chính cổ điển và có thể trở thành một giải pháp thay thế cho các giải pháp tập trung quá mức, giúp công nghệ này chiếm một vị trí vững chắc trong lĩnh vực tài chính. thế giới của tương lai.