Byte Educacional: Entendendo os Conceitos Básicos de DeFi e Mineração de Liquidez

Finanças descentralizadas, ou DeFi , refere-se ao uso da tecnologia de contabilidade distribuída para recriar e aprimorar os sistemas financeiros tradicionais de maneira descentralizada. Ele elimina intermediários e permite que os indivíduos se envolvam em várias atividades financeiras, como empréstimos, empréstimos, negociações e muito mais. Eles fazem isso diretamente uns com os outros usando contratos inteligentes ou com agentes automatizados que operam independentemente dos humanos.

O DeFi oferece inúmeras vantagens em relação às finanças tradicionais. Ele fornece serviços financeiros para os sem-banco e sub-bancarizados, permitindo maior inclusão financeira. Além disso, o DeFi elimina a necessidade de intermediários, reduzindo custos e permitindo transações mais rápidas. Também promove a transparência, permitindo que os usuários verifiquem transações em livros públicos.

Liquidity Mining é, talvez, a atividade mais popular na indústria DeFi. Também conhecido como Yield Farming, é uma prática que envolve o fornecimento de liquidez (fundos) para plataformas descentralizadas em troca de recompensas monetárias. Ele opera com base no princípio de incentivar os usuários a contribuir com seus ativos digitais, como criptomoedas, para pools de liquidez sem intermediários.

Esses pools são agentes automatizados (eles vêm com nomes diferentes em plataformas diferentes, por exemplo, contratos inteligentes no Ethereum, agentes autônomos no Obyte, Chaincode no Hyperledger Fabric) geralmente segurando um par de tokens para outros trocarem. Por exemplo, GBYTE-WBTC : para fornecer liquidez, você precisa comprar e depositar qualquer quantia do par no pool. Os fundos serão usados por outros para “trocar” ou trocar entre diferentes moedas sem intermediários, enquanto você receberá uma parte das taxas envolvidas e recompensas adicionais. Isso facilita a negociação eficiente e permite que vários protocolos DeFi funcionem perfeitamente.

Conceitos obrigatórios de DeFi e mineração de liquidez

Indo um pouco mais “dentro” das entranhas dessas atividades, existem alguns Conceitos Básicos que você precisa saber antes de começar. Termos como AMM, APY, CEX, DEX, LP, TVL, governança, perda impermanente e alavancagem se repetirão em toda a sua jornada e em diferentes plataformas.

• Criador de mercado automatizado (AMM)

  É um mecanismo de troca descentralizado que usa algoritmos para definir preços com base na liquidez disponível em um pool de liquidez, facilitando a negociação automatizada sem depender de carteiras de pedidos tradicionais - como as de trocas centralizadas.

• Rendimento Percentual Anual (APY)

  É uma métrica usada para medir o valor total dos juros ou retornos obtidos em um investimento ou depósito durante o período de um ano, levando em consideração efeitos compostos, taxas e outros fatores. Essa porcentagem está disponível principalmente para verificação à primeira vista em qualquer plataforma DeFi.

  
  

• Câmbio Centralizado (CEX)

Refere-se a uma plataforma de negociação de ativos digitais que opera sob o controle e autoridade de uma entidade central (como uma empresa). Normalmente, exige que os usuários depositem fundos em suas contas, e a negociação ocorre por meio de um livro de pedidos gerenciado pela bolsa. Binance e Kraken são CEXs.

• Câmbio Descentralizado (DEX)

É uma plataforma de negociação de ativos digitais que opera em uma rede descentralizada, normalmente utilizando agentes automatizados autônomos. Ele permite que os usuários negociem diretamente entre si sem a necessidade de intermediários ou autoridades centrais. Oswap.io e ODEX em Obyte são DEXs.

• Provedor de Liquidez (LP)

É um indivíduo ou entidade que contribui com suas moedas para um pool de liquidez em uma bolsa descentralizada ou plataforma de empréstimo, facilitando transações tranquilas e ganhando recompensas em troca. Qualquer um pode ser um LP.

• Valor total bloqueado (TVL)

É uma métrica usada para medir a quantidade total de fundos bloqueados ou mantidos em um protocolo ou plataforma de finanças descentralizadas (DeFi) em um momento específico, indicando o nível de participação e valor dentro do ecossistema. Sites de estatísticas como DeFi Llama e DeFi Pulse usam essa medida (em USD).

• Governança e votação

  Não é um conceito exclusivo do DeFi, mas é bastante importante aqui. É o processo pelo qual os participantes tomam decisões coletivamente e influenciam a direção do protocolo. Envolve a votação de detentores de tokens em propostas, como atualizações de protocolo, alterações de parâmetros e alocação de fundos, para obter consenso e moldar o desenvolvimento da plataforma. Normalmente, cada plataforma DeFi possui seu próprio token de governança para permitir a votação.

  
  

• Perda Impermanente

Ao fornecer liquidez a um pool, refere-se à redução temporária do valor de seus ativos em comparação com o valor deles se você os tivesse simplesmente mantido fora do pool, devido a flutuações de preço. Pode ser "permanente" se você trocar os tokens em um ponto de flutuação negativo.

• Alavancagem e Margem

A alavancagem nas plataformas DeFi permite que os usuários ampliem sua exposição a ativos, emprestando fundos para aumentar sua posição comercial. Margem refere-se à garantia ou aos fundos que os usuários precisam fornecer como uma porcentagem do valor emprestado para entrar em negociações alavancadas. A alavancagem clássica vem com risco de liquidação se o mercado se mover contra você, no entanto, o Oswap.io desde a versão 2 (a versão atual) fornece alavancagem sem liquidações.

Agora, se estiver pronto, você também pode verificar nosso guia sobre como lucrar com os diferentes tipos de mineração de liquidez disponíveis no Obyte ecossistema. É fácil, é descentralizado e muito gratificante também!