822 чтения

Путешественник автостопом по пересдаче и ее рискам

к Omar U. Espejel13m2024/06/23

Слишком долго; Читать

TL;DR: Рестейкинг — это новая разработка в Ethereum, которая позволяет заинтересованным сторонам одновременно защищать несколько сетей, расширяя полезность Ethereum и создавая как возможности, так и риски. В этом руководстве объясняется, как работает рестайлинг, его потенциальные последствия и сложности, которые он добавляет в экосистему Ethereum. В нем также обсуждается решающая роль активно проверяемых служб (AVS), операторов и рестейкеров в этой новой архитектуре, подчеркивая баланс между повышенной безопасностью и потенциальными уязвимостями, представленными этим нововведением.

featured image - Путешественник автостопом по пересдаче и ее рискам

...Ящик Пандоры открыт, и пути назад нет...

Ретейкинг здесь. Он новый, сложный и меняет Эфириум.

Шрирам Каннан и его команда из Eigen Layer создали рестейкинг. Это позволяет стейкерам Ethereum защищать и другие сети. Джесси Ченг называет это «неизбежно сбывающимся» [5].

Рестейкинг делает стейкинг Ethereum более интересным. Это может изменить всю систему. Это дает преимущества, но также несет в себе риски.

В этом руководстве объясняется повторная съемка. Мы расскажем, как это работает, что может делать и что может пойти не так. Если вас волнует децентрализованный Интернет, вам нужно это понять.

Но сначала давайте поговорим о ставках. Это основа рестейкинга и ключ к таким сетям, как Ethereum.

Стейкинг

Стейкинг защищает сети блокчейнов без майнинга. При доказательстве ставки (PoS) валидаторы выставляют криптовалюту в качестве залога. Чем больше они делают ставки, тем больше у них шансов подтвердить транзакции и получить вознаграждение.

Стейкинг делает две вещи:

Это заставляет людей вести себя честно.
Это обеспечивает безопасность сети.

Чтобы стать валидатором, вы «связываете» некоторую криптовалюту. Это показывает, что вы преданы делу. Взамен вы получаете вознаграждение.

Если валидаторы плохо себя ведут, их «режут». Они теряют часть своей доли. Это держит всех в узде.

Некоторые системы, такие как Ethereum, позволяют вам делегировать свои права на стейкинг. Вы выбираете поставщика услуг ставок (SSP), который сделает всю работу за вас. Это называется делегированным доказательством доли (DPoS) [6].

Короче говоря, стейкинг поддерживает работу PoS-сетей. Он вознаграждает хорошее поведение и наказывает за плохое. DPoS упрощает присоединение большего количества людей.

Теперь, когда мы разобрались со стейкингом, давайте посмотрим на рестейкинг.

Пересдача

Рестейкинг расширяет возможности стейкеров ETH. Это позволяет им одновременно защищать Ethereum и другие протоколы, по сути «сдавая в аренду» свои поставленные ETH. Стейкеры соглашаются на дополнительные условия сокращения в обмен на вознаграждение от защиты оракулов, цепей второго уровня, мостов и многого другого.

Процесс работает следующим образом: вместо установки обычного адреса вывода для поставленного ETH вы направляете его на смарт-контракт собственного уровня, называемый «eigenpod». Этот модуль контролируется вами и Эйгеном Слоем совместно.

Рестейкинг усложняет модель ставок. В системе EigenLayer делегатор (или стейкер) выбирает стратегию, которая включает в себя оператора и активно проверяемые услуги (AVS), которые поддерживает оператор. Операторы должны выполнять обязанности, установленные протоколами AVS, в противном случае им грозят такие наказания, как сокращение (потеря части своей доли) или тюремное заключение (запрет на деятельность) [7].

Если вы честно подтвердите все выбранные протоколы, вы сможете свободно вывести средства. Однако нарушение условий любого протокола может привести к сокращению части вашего поставленного ETH. Существует также компонент вне сети: запуск программного обеспечения узла для каждого дополнительного протокола, который вы защищаете. Потенциальное воздействие рестейкинга может конкурировать с эффектом MEV (максимальная извлекаемая ценность). Это открывает обширное пространство для дизайна, похожее на модификацию видеоигры, но ставки гораздо выше — мы имеем дело с глобальной экономической инфраструктурой.

Это нововведение может фундаментально изменить свойства ETH как актива, как это сделал EIP-1559. Это максимизирует возможности для игр с положительной суммой и позволяет академическим исследованиям перейти к реальным приложениям.

Криптоэкономическая безопасность и ее проблемы

Криптоэкономическая безопасность жизненно важна в децентрализованных системах. Он измеряет экономические издержки повреждения сети. В сетях Proof of Stake (PoS) безопасность зависит от общей стоимости поставленных токенов [8].

Создание надежной криптоэкономической безопасности является непростой задачей для децентрализованных приложений (dapps). Каждому новому децентрализованному приложению часто требуется собственная сеть ставок, что приводит к фрагментации и ограничению безопасности отдельных сервисов.

Перестановка решает эти проблемы с помощью нового подхода. Позволяя участникам ETH «перераспределять» свои активы через несколько сервисов, это создает объединенную безопасность и свободный рынок доверия. Это позволяет децентрализованным приложениям использовать надежную безопасность Ethereum без создания собственных сетей ставок с нуля [8].

В документации EigenLayer «объединенная безопасность» описывается как способ повторного использования экономической безопасности, позволяющий различным AVS использовать общую базу. Теоретически это значительно увеличивает стоимость компрометации любого отдельного AVS, поскольку общий пул безопасности намного превышает то, чего может достичь один AVS в одиночку [9].

Платформа также предлагает «атрибутивную безопасность», которая специфична для каждого AVS и может быть изменена только этим AVS. Это предназначено для предоставления дополнительных гарантий клиентам AVS, хотя его практическую эффективность еще предстоит увидеть [9].

EigenLayer стремится достичь экономии за счет масштаба, позволяя AVS использовать одну и ту же базовую инфраструктуру смарт-контрактов. Хотя это может сделать закупки коллективных гарантий более эффективными, это также создает потенциальные риски, такие как повышение сложности и взаимозависимости между AVS [9].

Сочетание объединенной и атрибутивной безопасности — это подход EigenLayer к гибкому и эффективному масштабированию экономической безопасности. Несмотря на многообещающие перспективы, это нововведение сопряжено с собственным набором проблем и неопределенностей, которые необходимо тщательно отслеживать и решать по мере развития системы.

Проблемы и открытые вопросы

Пересъёмка не обошлась без критиков. Виталик Бутерин, например, обеспокоен тем, что игроки, делающие ставки, могут стать «полиаморными». Он видит в этом потенциальную опасность, особенно для экономической безопасности Эфириума.

Несколько ключевых вопросов остаются без ответа:

Как перезапуск изменит модель безопасности Ethereum?
Какие новые уязвимости это может создать?
Как это повлияет на спрос и предложение ETH?
Как стейкеры будут использовать свои новые возможности?

Это не мелочи. Они затрагивают суть того, как функционирует Эфириум и как он может развиваться.

Тем не менее, несмотря на все риски и неизвестные, потенциал ретейкинга трудно игнорировать. Если это сработает, это может значительно повысить способность криптовалюты создавать беспроигрышные экономические сценарии. Возможно, это даже подтолкнет эту технологию к массовому распространению.

Шрирам Каннан описывает это с точки зрения эволюции. Он утверждает, что большим преимуществом людей является наша способность «гибко сотрудничать в больших количествах». Пересдача может вывести это на новый уровень. Уменьшив барьеры доверия, это может позволить нам координировать действия способами, которых мы никогда раньше не видели.

Мы наблюдаем, как формируется новая экономическая модель. Это неизведанная территория, полная как обещаний, так и опасностей. Но одно можно сказать наверняка: это захватывающее время для участия в этой сфере.

Пересмотр архитектуры: симбиотические отношения

Экосистема рестейкинга процветает благодаря симбиотическим отношениям между тремя ключевыми игроками: активно проверяемыми услугами (AVS), операторами и рестейкерами.

Активно проверенные сервисы (AVS): использование безопасности Ethereum

AVS — это блокчейн-приложения, которые потенциально могут использовать протокол рестейкинга для защиты своих транзакций с помощью механизма проверки Ethereum. Такой подход позволит AVS более эффективно и с меньшими затратами обеспечивать свою безопасность, чем создание собственных механизмов консенсуса.

AVS бывают разных форм, каждая из которых служит уникальной цели:

Цепи уровня 2
Уровни доступности данных
Секвенсоры
децентрализованные приложения
Поперечные мосты
Виртуальные машины

Традиционно AVS приходилось создавать собственные механизмы консенсуса, такие как Proof-of-Stake (PoS) или Proof-of-Work (PoW), для проверки транзакций. У этого подхода есть несколько недостатков:

Новые AVS могут быть уязвимы для атак из-за меньшего набора валидаторов и меньшей общей ставки.
AVS могут быть изолированы от безопасности Ethereum, несмотря на хранение данных в его блокчейне.
Привлечение валидаторов может оказаться дорогостоящим и потенциально потребует конкурентоспособных вознаграждений за стейкинг и инвестиций в инфраструктуру.

Повторная интеграция потенциально может решить эти проблемы. AVS смогут получить доступ к надежному механизму проверки Ethereum, обеспечивая высокий уровень безопасности без управления собственными сетями валидаторов. Это могло бы снизить эксплуатационные расходы и позволить AVS сосредоточиться на своих основных функциях.

Некоторые потенциальные примеры AVS включают в себя:

@eigen_da (уровень DA)
yperspaceAI (Децентрализованный ИИ)
@aethosnetwork (движок политики контрактов)
@Hyperlane_xyz (Взаимодействие)
@EspressoSys (совместное секвенирование и DA)

Чтобы узнать больше об AVS, прочтите этот твит от Eigen Collective .

Важно отметить, что эти концепции все еще являются теоретическими и не были доказаны на практике. Фактическая реализация и эффективность EigenLayer и AVS еще предстоит увидеть.

Операторы: защита транзакций для AVS

В предлагаемой экосистеме рестейкинга операторы ставят свои ETH и предоставляют вычислительные ресурсы для проверки транзакций для активно проверяемых услуг (AVS). Они обеспечивают безопасность и надежность, выступая в роли хранителей сети.

Операторы могут участвовать двумя способами:

Валидаторы Ethereum могут повторно собирать свои ETH и проверять транзакции AVS для получения дополнительных вознаграждений.
Выделенные операторы AVS могут проверять транзакции на предмет комиссий, не являясь валидаторами Ethereum. Владельцы ETH могут делегировать свои активы этим операторам и делиться вознаграждениями.

Операторы должны соблюдать условия сокращения, установленные AVS. Нарушение этих условий может привести к сокращению части поставленного ETH, что повлияет как на оператора, так и на его делегаторов.

Целью рестейкинга является создание свободного рынка, на котором операторы выбирают AVS на основе стимулов, рисков и опыта, а AVS выбирают операторов на основе опыта и репутации.

Отношения между AVS и операторами являются симбиотическими. AVS предоставляют операторам возможность получать вознаграждение, в то время как операторы вносят свой вклад в безопасность и децентрализацию AVS. Это взаимовыгодное соглашение является основой экосистемы восстановления.

Однако важно отметить, что эти концепции все еще являются теоретическими и не были доказаны на практике. Фактическая реализация и эффективность роли оператора в переработке экосистемы еще предстоит увидеть.

Рестейкеры: вклад ETH в экосистему

Рестейкеры — это пользователи, которые вкладывают свои токены ETH или ликвидные токены ETH (LST) в экосистему, ожидая вознаграждения за свои обязательства.

Существует два основных способа участия пользователей в качестве рестейкеров:

Собственный повторный захват ETH. Пользователи, у которых ETH размещен непосредственно в цепочке маяков Ethereum, могут создать EigenPod, контракт, который обеспечивает встроенный повторный захват, настроив учетные данные для вывода цепочки маяков на адреса EigenPod.
Рестейкинг ETH LST: Пользователи, стейкинг которых ETH осуществляется на платформах ликвидных ставок, могут повторно стейкинг своих ETH LST либо напрямую через платформу стейкинга, либо через протокол ликвидного стейкинга. Протоколы ликвидного ретейкинга позволяют пользователям повторно стейкингить свои LST, оставаясь при этом ликвидными, путем создания завернутого токена, который включает в себя как уровни доходности, так и базовый актив.

Рестейкеры должны провести тщательное исследование при выборе операторов для делегирования своих долей, поскольку злонамеренное поведение операторов может привести к сокращению активов рестейкеров.

Взаимосвязь между рестейкерами, операторами и AVS

В предлагаемой экосистеме ретейкинга рестейкеры передают свои поставленные ETH или ETH LST операторам, которые используют эти активы для проверки транзакций для AVS. Операторы заинтересованы в оптимальной работе для привлечения рестейкеров, в то время как AVS устанавливают тарифы на свои услуги.

Эти динамичные отношения подчеркивают важность каждой заинтересованной стороны в поддержании стабильности и безопасности экосистемы. Однако это также предполагает, что риски могут возрасти по мере того, как экосистема становится более сложной и взаимосвязанной.

Важно помнить, что эти отношения все еще гипотетические и непроверенные в реальном мире. Фактическое взаимодействие между рестейкерами, операторами и AVS может отличаться от того, что предполагается в настоящее время, и по мере развития экосистемы могут возникнуть непредвиденные проблемы или риски.

Как и в случае с любой новой системой, все участники должны тщательно рассмотреть потенциальные риски и неопределенности, прежде чем приступить к перестройке экосистемы. Его успех и стабильность будут зависеть от тщательного проектирования, реализации и постоянного управления этими отношениями, а также от способности всех заинтересованных сторон адаптироваться и реагировать на меняющиеся обстоятельства.

Обновление системы оценки рисков

Рестейкинг, включая рестейкеров, операторов и активно проверяемые сервисы (AVS), сталкивается с рядом рисков из-за их интеграции в процессы проверки Ethereum. Эта структура классифицирует эти риски, улучшая управление рисками и лежит в основе панели мониторинга rstbeat, вдохновленной эффективным управлением экосистемой l2beat.com .

1. Операционные риски

Эти риски касаются деятельности Операторов и АВС и включают в себя:

Концентрация власти и централизация . Один оператор, управляющий несколькими AVS, может централизовать контроль, создавая системные уязвимости.
Взаимозависимость и сложность : Зависимость от конкретных операторов может привести к каскадным сбоям, если у одного оператора возникают проблемы, что увеличивает хрупкость экосистемы.
Проблемы инфраструктуры и управления : включают потенциальные сбои оборудования или ошибки программного обеспечения, которые могут привести к простою в работе или нарушениям безопасности. Незначительные проблемы с подключением могут привести к тому, что резервные узлы будут использовать двойную подпись, что приведет к сокращению [7].
Неправомерные действия операторов и снижение рисков : Возможность нечестного поведения операторов, мотивированных получением прибыли. Стратегии снижения этих рисков включают диверсификацию или специализацию на задачах проверки AVS для эффективного управления и сокращения потенциальных инцидентов сокращения.
Риски управления вознаграждениями . Управление вознаграждениями от различных AVS, которые могут выплачиваться в разных токенах, требует значительных ресурсов и тщательного планирования для предотвращения упущенных вознаграждений, решения налоговых обязательств и поддержания доходности. Это предполагает отслеживание ликвидности на торговых площадках и оптимизацию выполнения транзакций для сохранения доходности.

2. Риски заинтересованных сторон

Эти риски напрямую влияют на рестейкеров и других заинтересованных лиц:

Проблемы доступа и прозрачности . Обеспечение четких и справедливых процессов вывода средств и вознаграждений имеет решающее значение для поддержания доверия [7].
Финансовые риски : риск потери средств из-за ошибок оператора или сбоев AVS требует надежных механизмов контроля и четких указаний по процессу пересчета [7].
Дополнительный период отсоединения : процесс повторного использования увеличивает продолжительность вывода ETH из-за времени отсоединения от AVS, что приводит к дополнительным альтернативным затратам и потенциальным будущим изменениям в периодах отсоединения.
Заражение стейкингом деривативов : доминирование ликвидных рестейкинга и стейкинга деривативов, таких как LRT и LST, в доле AVS создает риски в сценариях депривязки, потенциально ставя под угрозу безопасность и стабильность AVS [7].

3. Системные риски

Эти риски могут привести к масштабным сбоям:

Уязвимости протокола и конструкции . Ошибки в конструкции могут подвергнуть систему рискам, требующим постоянного аудита и обновлений.
Управление и соблюдение требований . Изменения в управлении или нормативных актах могут повлиять на соблюдение операционных требований и стабильность. Сюда входят потенциальные риски централизации из-за ошибок управления или контроля со стороны регулирующих органов.
Риски обновления управления . Текущая структура управления позволяет 9 из 13 EOA сообщества (учетные записи, принадлежащие внешним владельцам) потенциально скомпрометировать систему, если они координируют свои действия или будут взломаны, что представляет собой значительный риск централизации [7].
Зависимости от инфраструктуры . Зависимость от инфраструктуры Ethereum и сторонних сервисов создает риски, требующие тщательного управления и планирования на случай непредвиденных обстоятельств [7].
Юридические риски : Заинтересованные стороны должны гарантировать, что их взаимодействие с AVS и задействованными токенами не нарушает законодательство стран их проживания.
Риски, связанные с централизацией . Крупная централизация долей, при которой несколько операторов контролируют большую часть доли сети, может привести к сбоям в работе всей сети или массовому сокращению, если у этих операторов возникнут сбои. Это отличается от концентрации власти, которая относится к одному оператору, управляющему несколькими AVS, тогда как риски, вызванные централизацией, относятся к нескольким операторам, контролирующим значительную часть доли сети [7].

К критически важным смарт-контрактам, требующим тщательного рассмотрения и аудита в экосистеме EigenLayer, относятся [7]:

EigenPod: проверяет депозиты ETH Beacon через оракул цепочки Beacon.
EigenPodManager: развертывает модули и отслеживает общие ресурсы модулей.
DelegationManager: регистрирует операторов.
StrategyManager: основная точка входа и выхода средств в EigenLayer.
Слэшер: прикреплен к StrategyManager (в настоящее время неактивен).

4. Внешние риски

Внешние факторы, которые могут повлиять на экосистему, включают:

Динамика рынка и технологическая эволюция . Изменения в более широком рынке и технологических секторах могут повлиять на внедрение и функциональность, требуя упреждающего подхода к внедрению технологий и управлению рыночными рисками.
Нормативные изменения : Новые правила могут ввести требования соответствия или эксплуатационные ограничения.
Стратегии будущего : долгосрочная жизнеспособность зависит от внедрения новых технологий и улучшения пользовательского опыта и удобства использования системы, чтобы оставаться конкурентоспособными и безопасными.

Реализация и мониторинг: rstbeat

Rstbeat будет служить комплексной панелью мониторинга, предоставляющей информацию в режиме реального времени и оповещения для упреждающего управления рисками. Это будет включать регулярное взаимодействие с заинтересованными сторонами, периодическую переоценку рисков и активную коммуникацию для поддержания прозрачности и доверия в экосистеме.

Эта структура объединяет риски в четкие, управляемые категории, повышая ясность и эффективность стратегий, применяемых для смягчения этих рисков, обеспечивая отказоустойчивую и надежную платформу.

Заключение

Рестейкинг открывает новую главу в блокчейне. Оно обещает лучшую безопасность и эффективность, но несет в себе новые риски. Мы вступаем на неизведанную территорию. Изменит ли это криптовалюту навсегда? Или он наткнется на скрытые препятствия? Мы пока не можем знать.

Rstbeat стремится стать нашим проводником в этом новом мире. Он наблюдает, предупреждает и пытается сохранить стабильность. Двигаясь вперед, мы одновременно взволнованы и осторожны. Дорога впереди неясна, но это наверняка будет настоящая поездка.

Приложение: Перегрузка консенсуса Ethereum

Виталик Бутерин выразил обеспокоенность по поводу рисков повторного захвата, в частности, возможности повторного захвата сетей полагать, что они пользуются поддержкой социального консенсуса Ethereum в случае сбоя или атаки [1, 4]. Он утверждает, что использование набора валидаторов Ethereum и социального консенсуса для целей, выходящих за рамки основного протокола, влечет за собой высокие системные риски, и этому следует противостоять.

Бутерин предлагает индивидуальный подход, рекомендуя децентрализованные оракулы для ценовых потоков и постепенное закрепление сложных функций в протоколах уровня 2. Он призывает сохранить минимализм Эфириума, поддержать изменение использования, которое не расширяет роль консенсуса, и помочь разработчикам найти альтернативные стратегии безопасности.

Каннан, основатель EigenLayer, интерпретирует опасения Бутерина как предупреждение против перегрузки социального консенсуса Ethereum. Он подчеркивает, что EigenLayer разработан с учетом этого принципа, поощряя перераспределенные сети использовать объективные условия сокращения, полагаться на децентрализацию и никогда не предполагать, что Ethereum их выручит.

Чтобы решить эти проблемы, Каннан предлагает несколько потенциальных решений:

Двойная ставка: сети с рестейкингом имеют свой собственный токен в дополнение к ETH. Собственный токен сети используется для социального консенсуса и субъективного разделения, а ставка ETH обеспечивает базовый уровень криптоэкономической безопасности [1]. Это позволяет рестайкинговым цепочкам иметь свой собственный «ядерный вариант» без вовлечения социального слоя Эфириума.
Четкие уровни разрешений и рисков. Сервисы, которые были тщательно проверены и полагаются только на объективное сокращение, могут быть частью уровня «класса А», в то время как более экспериментальные или рискованные сервисы будут помечены как таковые. Это помогает заинтересованным сторонам принимать обоснованные решения о том, какие услуги выбрать, и создает естественный градиент риска в экосистеме.
Нативная интеграция: EigenLayer или аналогичные протоколы рестейкинга могут стать встроенной частью самого Ethereum в долгосрочной перспективе, как только методы будут проверены в боевых условиях и риски будут хорошо поняты. Однако это потребует обширных исследований, тестирования и достижения консенсуса в сообществе Ethereum.

До сих пор остается много открытых вопросов о рестейкинге и его последствиях для модели безопасности Ethereum. По мере развития экосистемы будет важно найти баланс между преимуществами ретейка и необходимостью сохранить целостность и минимализм основного протокола Ethereum. Ключевые области для дальнейшего изучения включают разработку четких руководящих принципов ответственного перезапуска, изучение альтернативных стратегий безопасности, изучение системных рисков и взаимодействие с более широким сообществом Ethereum для достижения консенсуса вокруг лучших практик.

Решая эти проблемы и работая совместно с сообществом Ethereum, такие проекты, как EigenLayer, могут помочь проложить путь к ответственным и безопасным практикам повторного захвата, которые расширяют возможности экосистемы Ethereum без ущерба для ее основных принципов.