Institusional maýa goýumlary: Näme üçin kompaniýalar kripto üçin millionlarça maýa goýýarlar?

Kiçijik we uly kompaniýalar indi cryptocurrency dünýäsine öňküsinden has köp gatnaşýarlar. Bu ugurda institusional maýa goýumlarynyň nämedigini kesgitlemek islesek, munuň cryptocurrency giňişligine ep-esli maýa goýýan kärhanalara we iri maliýe guramalaryna degişlidigini aýdyp bileris. Bu kripto aktiwlerine gönüden-göni eýeçiligi öz içine alýar, hawa, ýöne başlangyç üçin wençura kapitaly, kripto gönükdirilen fondlar we kripto bilen baglanyşykly alyş-çalyş fondlary (ETF) ýaly gytaklaýyn maýa goýumlaryna hem baryp biler.

Muňa-da ep-esli teňňe goýýarlar. 2024-nji ýylyň başyna institusional maýadarlar we kompaniýalar cryptocurrency giňişligine milliardlarça dollar guýdy. 2024-nji ýylyň birinji çärýeginde 2,4 milliard dollardan gowrak maýa goýuldy Kripto başlangyçlarynda wençura kapital firmalary tarapyndan peselişden soň täzelenen gyzyklanmany görkezýär. Mundan başga-da esasy firmalar Diňe MicroStrategiýa ýaly Bitcoin-de (BTC) 14 milliard dollardan gowrak pul bar we hasabat gözleg firmasy Absrbd institusional maýadarlaryň 70% -inden gowragynyň şu ýyl kripto pul goýmagy meýilleşdirýändigini görkezdi.

Elbetde, bu bölek we institusional maýadarlar üçin töwekgelçilikli maýa goýum. Esasy aladalaryň biri, kriptografik walýutalaryň ýokary üýtgemegi bolup, bahalar düýpgöter üýtgäp biler we ýitgilere sebäp bolup biler. Düzgünleşdiriji näbellilik, ýurisdiksiýa baglylykda başga bir töwekgelçilik bolup biler. Likwidlilik meselesi hem ýüze çykyp biler, sebäbi bazarda uly amallary ýerleşdirmek üçin elmydama alyjylar ýa-da satyjylar bolmazlygy mümkin, bu bolsa edaralaryň iş ýerlerinden birkemsiz hereket etmegini kynlaşdyrýar. Üç okuň paýtagty Terra (LUNA) heläkçiliginden soň dörän kripto wençura gaznasy (3AC) bu barada köp zat aýtmalydy.

Dshli kynçylyklara garamazdan, kripto institusional maýa goýumlarynyň ösmeginiň birnäçe sebäbi bar. Kompaniýalar, sogap gazanmak üçin töwekgelçilikleri öwrenmegi öwrenýärler.

Growthokary ösüş potensialy we girdeji

Bular diňe faktlar. Bir ýylyň içinde (2023-nji ýylyň sentýabr aýyndan 2024-nji ýylyň sentýabryna çenli) kripto bazarynyň umumy kapitalizasiýasy 109% -den gowrak ösdi [CMC]. 2021-nji ýylda zynjyr hasaplanýar ähli kripto maýadarlarynyň 163 milliard dollar töweregi girdeji gazanandygyny. Aýry-aýry teňňeleriň we kripto başlangyçlarynyň ýyllar boýy näme gazandyklaryny aýtmaly däl, hiç kim doly garaşman. Mysal üçin, 2023-nji ýylda memecoin Pepecoin (PEPE) işe başlanyndan bir aýyň içinde 7000% -den gowrak bahany ýokarlandyrdy. Hawa, kompaniýalar maýa goýýarlar Onda-da.

Başga bir mysal, 2017-nji ýylda esaslandyrylan kripto alyş-çalyş Binance. Ol ýokarlandy Birnäçe wençura kapitalyndan (VC) firmalardan jemi 21 million dollar, indi bolsa ýyllyk girdejisi bar artykmaç 12 milliard dollar. Elbetde, bu ýeke-täk ýagdaý däl: “Coinbase”, “Chainalysis” we “Ripple” ýaly beýleki üstünlikli firmalar bu pudaga uly maýa goýumlaryny dowam etdirýän VC-lerden ilkinji maliýe serişdelerini aldylar. Hakykatdanamüpjün etdiler Diňe 2024-nji ýylyň iýul aýynda kripto başlangyçlaryna 527 million dollar.

Potensial töwekgelçiliklere garamazdan kompaniýalaryň diňe şeýle gowy maýa goýum mümkinçiliklerinden maksatly gaça durmagyny göz öňüne getirmek kyn. Hatda cryptocurrency bahalary belli bir döwürde peselse-de, köp halatlarda taryh olaryň dikelip, öňküsinden has ýokary çykýandygyny görkezdi. Mundan başga-da, täze platformalaryň ösmegi we merkezleşdirilmedik maliýe (DeFi) ösmegi ýaly wakalar bilen gyzyklanma ösmegini dowam etdirýär.

Maýa goýum bukjalarynyň diwersifikasiýasy

Merkezden daşlaşdyrmak maýa goýmakda gowy pikir we adaty finansda-da ulanylýar. Portfolio diwersifikasiýasy töwekgelçiligi azaltmak üçin dürli aktiwlere maýa goýumlaryny ýaýratmagy öz içine alýar. Maýa goýumlarynyň bir görnüşine jemlenmekden gaça durmak bilen, bir şahs ýa-da edara, bir ugurda pes öndürijiligiň täsirini azaldyp, umumy maýa goýum strategiýasyny has ygtybarly we durnukly edip biler. Başga sözler bilen aýdylanda: kompaniýalar bir wagtyň özünde köp zatlara, şol sanda dürli teňňelere ýa-da markalara maýa goýup bilerler (we etmeli).

Kripto, has täze aktiw synpy hökmünde, paýnamalar we obligasiýalar ýaly adaty maýa goýumlaryna alternatiwa hödürleýär, bar bolan portfelleriň üstüni ýetirip we diwersifikasiýa edip biljek mümkinçilikleri üpjün edýär. Kriptokurensiýany bukjanyň içine goşmak, esasanam adaty aktiwlerden tapawutly bolany üçin strategiki ädim bolup biler.

Kriptokurluşlara adaty bazar güýçleri aksiýalar we obligasiýalar ýaly täsir etse-de, kriptografik walýutalarda köplenç özboluşly bazar hereketlendirijileri bar. Bu, adaty aktiwler bilen korrelýasiýanyň azalmagy, umumy bukjanyň öndürijiligini gowulandyrmak ýaly potensial peýdalary hödürläp biler. Mundan başga-da, başlangyç ýa-da teňňe üstünlikli bolup çyksa, kripto-da çalt baýrak gazanmak has ähtimal.

Dostlukly institusional gurşaw

Öňki ýyllardan tapawutlylykda, 2024-nji ýylda, kämilleşdirilen düzgünler we giňeldilen infrastruktura sebäpli kompaniýalar kripto maýa goýumlary üçin has amatly şert tapýarlar. Köp hökümetler we gözegçilik ediji guramalar bir wagtlar cryptocurrency bilen gurşalan näbelliligi azaltmak üçin has anyk görkezmeler ugrunda işlediler.

Mysal üçin, ABŞ we Kanada ýaly ýurtlar kripto bilen baglanyşykly önümleri tassyklamakda öňegidişlik gazandylar Bitcoin we Ethereum Bir Exchangea Söwda Gaznalary ( ETF ), kompaniýalara adaty maliýe bazarlarynyň üsti bilen kriptografik walýutalara has aňsat maýa goýmaga mümkinçilik berýär. Bu kadalaşdyryjy kämilleşdiriş, institusional maýadarlar üçin has köp kärhana gyzyklanmasyny çekip, kripto giňişligine gatnaşmagy has ygtybarly edýär.

Mundan başga-da, kripto gözegçilik hyzmatlarynda gazanylan üstünlikler kompaniýalara sanly baýlyklaryny ygtybarly saklamagy we dolandyrmagy aňsatlaşdyrdy. Abraýly maliýe guramalary halaýar Ygrarlylyk we Coinbase Custody kripto saklamalaryny goramak üçin kärhana derejesindäki çözgütleri teklip ediň. Bu gowulaşan howpsuzlyk infrastrukturasy, köp sanly kompaniýanyň kripto maýa goýmagyndan saklaýan ogurlyk ýa-da nädogry dolandyryş töwekgelçiligini azaldyp, bazara girmäge has köp ynam döretdi.

Institusional müşderiler üçin niýetlenen beýleki maýa goýum hyzmatlary hem giňeldi we korporatiw kripto maýa goýumlary üçin has köp mümkinçilik döretdi. Grayscale we Galaxy Digital ýaly kripto gönükdirilen aktiw dolandyryjylary, kompaniýalara portfellerini kripto aktiwleri bilen diwersifikasiýa etmäge mümkinçilik berýän hünär taýdan dolandyrylýan önümleri hödürleýärler. Düzgünnamalaryň ösmegi we infrastrukturanyň ösmegi bilen has köp kärhananyň ösýän gurşawdan peýdalanyp, kripto maýa goýum strategiýalaryna goşmagyna garaşylýar.

Tehnologiýa maýa goýumlary

Diňe teňňeleri saklamakdan başga, Distribution Ledger Technology (DLT) -iň kabul edilmegi institusional kripto maýa goýumlarynyň esasy hereketlendirijisine öwrülýär. Köp kompaniýalar, köp sanly kriptografik walýutany goldaýan DLT-iň potensialyny dürli programmalar üçin güýçli gural hökmünde ykrar edýärler. Netijede, edaralar diňe kripto aktiwlerine maýa goýmak bilen çäklenmän, iş amallaryny tertipleşdirmek we aç-açanlygy ýokarlandyrmak üçin DLT-ni ösdürmegi we kabul etmegi maliýeleşdirýärler.

Köp kompaniýalar indi öz önümlerini we hyzmatlaryny gurmak üçin ýörite DLT platformalaryny ulanýarlar . Mysal üçin, maliýe, üpjünçilik zynjyryny dolandyrmak we saglygy goraýyş ýaly pudaklarda çykdajylary azaltmak we amallary awtomatlaşdyrmak üçin paýlanan çözgütleri barha birleşdirýärler. R3 firma ýaly guramalar öz DLT esasly platformalaryny döretdiler, ýaly Corda ýaly esasanam iş zerurlyklary üçin döredilen.

Başga bir tarapdan, bar bolan DLT platformalarynyň üstünde gurmak bilen, kärhanalar bu tehnologiýanyň howpsuzlygy we netijeliligini peýdalanmak bilen özboluşly zerurlyklaryny çözýän aýratyn çözgütler döredip bilerler. Has köp kompaniýa DLT esasly önümleri we hyzmatlary ösdürýärkä, kripto aktiwlerine we olary goldaýan infrastruktura maýa goýumlarynyň köpelmegine, innowasiýa itergi bermegine we DLT üçin pudaklarda ulanylyş ýagdaýlarynyň giňelmegine garaşyp bileris.

Kärhanalar üçin Obyte

Obyte , Directed Acyclic Graph (DAG) tehnologiýasy bilen, merkezleşdirilmedik hasaba alyş ulgamlarynda gurmak isleýän kärhanalar üçin möhüm artykmaçlyklary hödürleýär. Blokirleme torlaryndan tapawutlylykda, Obyte araçylary we derwezebanlary aýryp, blok öndürijileri ýok edýär. Bu, her kime senzura ýa-da amallary gijikdirip biljek merkezleşdirilen guramalara bil baglamazdan işlemäge mümkinçilik berýär.

Geleşik tizligi we takyklygy möhüm bolan pudaklar üçin, Obyte-iň gurluşy has çalt gaýtadan işlemegi we kesgitleýji gutarnyklylygy üpjün edýär, geleşik tassyklanandan soň gutarnykly bolmagyny we yzyna dolanyp bolmajakdygyny üpjün edýär. Bu aýratynlyklar, Obyte amallary üçin ygtybarly, senzura çydamly gurşaw gözleýän kärhanalar üçin özüne çekiji platforma edip biler.

Amaly mysallaryň biri Obyte-iň işini ulanmak “Oufte” -niň DAG tehnologiýasyny altyn söwdasy üçin elektron söwda platformasy bilen birleşdirýän “Aufort” kompaniýasydyr. “Obyte” ulanyp, “Aufort” önümlerini we hyzmatlaryny üznüksiz baglanyşdyrýar, gözegçilik edilýän kümmetlerde altyn üçin ygtybarly ammar berýär. Müşderiler altynlaryny aňsatlyk bilen satyn alyp, satyp ýa-da yzyna alyp bilerler, Aufort bolsa DAG-daky amallary hasaba alýar we dolandyrýar.

“Obyte” öňünden aýdylýan amal çykdajylaryny, ýokary girdejini we hakykatdanam merkezleşdirilmedik infrastrukturany hödürleýär. Bu kompaniýalara öz önümlerini ygtybarly platformada ösdürmäge we giňeltmäge mümkinçilik berýär. Senagatlaryň güýçli konsentrasiýasy we senzura garşy gowşaklygy sebäpli blokirleme esasly çözgütleriň alternatiwalaryny gözlemek islänligi sebäpli, bu DLT platformasy tizligi, howpsuzlygy we iň esasysy, köp sanly institusional programmalar üçin merkezden daşlaşdyrmagy birleşdirýän täsirli çözgüt hödürleýär. .

Aýratyn wektor şekili Freepik