Vo svete Web3 sa táto fráza stala dobre známou medzi obchodníkmi s kryptomenami, vývojármi Web3 a odborníkmi na bezpečnosť a každý má svoj vlastný názor na to, ako používať tento prístup a či by sa mal vôbec používať. Nedávno, náš poskytovateľ uzlov RPC GetBlock Pre každého, kto to chce vyskúšať – stačí sa zaregistrovať, vybrať najvhodnejší plán predplatného a vytvoriť vhodný koncový bod Solana, Ethereum, BSC alebo Base. Pridaná MEV-ochrana Pôvodne známy ako , odkazuje na hodnotu, ktorá môže byť získaná vďaka využitiu zmien v sieťových stavoch, či už ide o kolísanie cien alebo zmeny v poradí transakcií. Problém s MEV je, že je veľmi dvojitý. miner extractable value Máme teda tri základné teórie: MEV môže byť pre používateľov kryptomien škodlivý aj prospešný Činnosti MEV zahŕňajú početné stratégie, od škodlivých až po dobročinné MEV-vedomie je obrovskou výhodou (a nevyhnutnosťou) pre moderné aplikácie Web3 Ale čo presne je maximálna extrahovateľná hodnota v rôznych prípadoch? Aké aktivity možno využiť a aké sú etické? Aké sú všetky tieto mempooly, transakčné objednávky a kolísanie cien? Koľko hodnoty možno extrahovať z každej z týchto aktivít? Tu máte odpovede na tieto otázky. čítajte o tom. Čo je MEV? Podporované ničím iným ako silnou kryptografiou a dôverou používateľov, kryptomena je vysoko volatilným aktívom. môžu byť relatívne stabilné, niektoré kolísania sú vždy prítomné a sú oveľa väčšie ako tie pre fiat menu. market price Vzhľadom k tomu, že existujú stovky rôznych centralizovaných a decentralizovaných burz, kde sa obchoduje s kryptomenami, Nie je nezvyčajné kúpiť token Ethereum na Uniswap a predať ho za 1 palec s cenovým rozdielom dostatočným na to, aby ste získali zisk, a to aj vrátane všetkých poplatkov súvisiacich s transakciami. local prices  Okrem toho sú všetky existujúce transakcie zaznamenané na konkrétne miesto nazývané Niektoré siete, vrátane Solany, nepoužívajú mempooly a vždy priradia transakcie priamo, ale stále je možné ich sledovať a vidieť, kedy budú splnené. mempool  a tak, môžu hľadať transakcie, ktoré potenciálne ovplyvňujú ceny aktív, a potom tieto kolísania použiť na extrahovanie ich hodnoty. MEV searchers Zdroj: Matcha na je zisk, ktorý možno získať nákupom majetku za nižšiu cenu a predajom za vyššiu cenu inde, vrátane všetkých plynu a provízií.Všetky činnosti MEV (alebo len MEV) sú založené na tomto princípe, bez ohľadu na to, ako odlišné a zložité sú. extractable value Samozrejme, každá z týchto činností môže byť automatizovaná pomocou Ich hlavným cieľom je sledovať ceny aktív na rôznych burzách, sledovať veľké transakcie a vykonávať svoje vlastné transakcie v správnom čase. MEV bots Decentralizovaná výmena Pravdepodobne je to najväčšie pole aktivity pre vyhľadávače MEV. Zvyčajný algoritmus Na Dex je nasledovné, a to je zvyčajne automatizované pomocou robotov. price arbitration    Nájsť aktíva, ktoré majú inú cenu na niekoľkých decentralizovaných platformách Skontrolujte, či kombinovaný cenový rozdiel prevyšuje poplatky za sieť a platformu Kúpiť majetok za najnižšiu cenu a predať ho za najvyššiu cenu Ďalšie populárne stratégie sú a Patrí medzi ne vykonávanie rýchlych, automatizovaných a početných malých transakcií pred a/alebo po veľkých, ziskových transakciách, aby sa zarobil z výsledných kolísaní cien. sandwich trading  front-running Vyhľadávači hľadajú veľké transakcie, ktoré môžu ovplyvniť cenu majetku, pomocou memepools, nástrojov DEX analýzy alebo sledovateľov validátorov Vykonávajú automatizované transakcie pred a po transakciách.V prípade front-running je to vykonané pred ziskovou transakciou Keď sa hodnota majetku mení v dôsledku transakcie, front-runneri a sendvičoví obchodníci získavajú hodnotu spolu s obchodníkmi, zvyčajne na ich úkor. Zdroj: CoW Swap Sandwichové obchody a front-running sú považované za neetické, pretože vedú k preťaženiu siete a vedú k stratám obchodníkov. Niet divu, že početné služby chránia používateľov pred nimi. sandwich attacks Likvidácia DeFi protokolu Je to zložitejší spôsob, ako získať hodnotu, ale môže byť oveľa ziskovejší.Okrem toho je to prospešné pre úverové protokoly a ich používateľov, pretože pomáha likvidovať zlé úvery, ktoré by inak viedli k stratám. Všeobecný algoritmus pre likvidátory MEV je nasledovný. Nájsť pôžičku s kolateralizovaným aktívom, ktorý zažil pokles ceny Likvidácia úveru a vrátenie majetku veriteľovi Prijmite časť poplatku za likvidáciu z protokolu Toto je príklad benevolentného MEV, na rozdiel od nášho ďalšieho príkladu. Miner a validátorové strojčeky Najtemnejší a neetický spôsob, ako získať hodnotu, je zmeniť transakcie alebo inteligentné objednávky na plnenie zmlúv, aby profitovali z výsledných výkyvov cien aktív. baník alebo validátor má výsadu plniť transakcie a môžu túto výsadu použiť vo svoj prospech - a zvyčajne na úkor iných. Napríklad je možné zahrnúť transakcie nákupu aktív pred veľkými predajnými transakciami a naopak, extrahovať hodnotu z výkyvov cien priamo na účet validátora. Zdroj: CoW Swap Nezabudnite, že je Je to manipulácia s dôverou používateľov s vašimi privilégiami, čo ohrozuje blockchain princíp decentralizovaného, nedôveryhodného trhu. very unethical Nesnažte sa to ani urobiť. Ako využiť výhody? Možno si myslíte, že aktivity MEV sú príliš zlé a ste nad tými tienistými praktikami. To je pravda: môžu spôsobiť straty používateľov, preťaženie siete a ďalšie, ešte menej príjemné dôsledky.Sandwichové útoky, front-running a machinácie validátorov sú absolútne neetické a používatelia musia byť pred nimi chránení. V skutočnosti sú však MEV len vedľajším produktom decentralizovanej blockchainovej ekonomiky a jej voľného trhu. Môžu byť použité na stabilizáciu trhových cien a poskytnúť užívateľom dodatočné výhody. Potenciálne výhody MEV sú: Ochrana užívateľských aktív na úverových protokoloch Zosúladenie cien aktív na rôznych službách Vrátenie potenciálne stratenej hodnoty späť používateľom A teraz krok za krokom. Likvidácia robotov Je to zrejmý spôsob, ako DeFi úverové protokoly nasadiť svoje vlastné MEV boty na likvidáciu objednávok, ochranu užívateľských aktív a zníženie potenciálnych strát.Keď sa cena aktív mení, je vždy čas na likvidáciu nezdravých úverov, takže používatelia môžu stále získať svoje zisky, keď sa cena stabilizuje. Orientačný cenový arbitráž Nekontrolované aktivity MEV robia trhy chaotickými a nestabilnými.Ak sú však vedené správnym smerom, môžu zarovnať ceny medzi rôznymi DEX a urobiť trhy stabilnejšími. Tu sú dva príklady tejto praxe. Niektoré služby odmeňujú vyhľadávače MEV, ktorí obchodujú medzi rôznymi DEX a zosúladia ceny aktív Agregátory DEX používajú svoje služby sledovania na vyhľadanie najlepších cien pre predaj alebo nákup aktív. V dôsledku toho môžu používatelia fungovať v oveľa predvídateľnejších a bezpečnejších prostrediach, zatiaľ čo tí, ktorí sa zaoberajú stratégiami MEV, konajú dobrovoľne a zarábajú spravodlivé odmeny. Dobrovoľná hodnotová extrakcia Niektoré služby úmyselne využívajú sendvičové a front-run stratégie na extrahovanie hodnoty a potom ju vrátia používateľom, ktorí by túto hodnotu inak stratili.V dôsledku toho získavajú dôveru používateľov a zároveň chránia svoje protokoly pred skutočnými škodcami. , ktorý používa systém Smart Order Routing (SOR) na zvládnutie kolísania cien. vyváženie Ako sa chrániť? Stále máme úplne škodlivé a zneužívajúce postupy MEV, ako napríklad rušenie s validáciou a sendvičovými útokmi. Našťastie niektoré služby zabezpečujú transakcie od nich. Všeobecným riešením je mať vyhradený uzol RPC, ktorý smeruje požiadavky blockchain na zabezpečenie validátorov.   Odosielanie transakcií priamo validátorom Pri používaní vlastného uzla RPC alebo jeho objednávaní od dôveryhodného poskytovateľa uzlov je možné, aby odosielal transakcie len dôveryhodným validátorom. a , zatiaľ čo dôveryhodní validátori, ktorí zabezpečujú bezpečné spracovanie transakcií, dostávajú dodatočné odmeny. Merklová Kolibrík Batch transakcie Robustnou metódou eliminácie front-runnerov a sendvičových obchodníkov je zoskupenie obchodných transakcií a ich odoslanie do blockchainu spoločne. Zdroj: CoW Swap Medzi dexmi, a Tiež sledujú kolísanie cien pred a po každej dávke a vrátia prebytok priamo používateľom, takže tiež nasadzujú benevolentné extrakcie hodnoty. Kúpiť CoW Swap Matcha Kombinácia oboch možností Možno si všimnete, že využívanie MEV a ochrana proti nemu sú vzájomne prepojené činnosti. Napríklad, hromadné transakcie a benevolentná extrakcia hodnoty sa často navzájom dopĺňajú. Budovanie služieb MEV-aware Ľudia sú ochotní zarobiť peniaze a nie je divu, že MEV je jednou z hlavných hnacích síl na trhu s kryptomenami. Chamtivosť je zlá, ak je príliš intenzívna, pretože vedie k zisku na úkor iných, ale miernym. Služby uvedené tu používajú rôzne stratégie na ochranu používateľov pred škodlivými MEV a zároveň maximalizujú potenciálne výhody. ale teraz, keď sa používatelia kryptomien snažia extrahovať maximálnu hodnotu zo všetkého, čo je možné, povedomie o MEV je viac nevyhnutnosťou ako privilégiom. V opačnom prípade aplikácia Web3 riskuje, že sa stane zastaranou a stratí všetky svoje bezpečnostné výhody. ...alebo jednoducho vybrať správneho poskytovateľa uzlov! Ak vám to nevadí, môžete si oddýchnuť a jednoducho objednať požadovaný uzol RPC od poskytovateľa, ktorý už vytvoril najlepšie bezpečnostné protokoly. Potom ho prispôsobte tak, ako chcete s tímom špecializovaných služieb, ktorý sa veľmi nelíši od nastavenia vlastného uzla, ale šetrí váš čas, peniaze a nervy. A samozrejme, máme pre vás jednu - Spolupracuje s Merkle a chráni všetky transakcie odoslané prostredníctvom svojich uzlov, takže žiadne škodlivé transakcie nie sú možné s jeho zdieľanými a vyhradenými uzlami. Blokovať

This story contains new, firsthand information uncovered by the writer.

Tento zvuk je vyrobený v pôvodnom jazyku príbehu!

Maximálna extrahovateľná hodnota: Ako ju využiť – a ako sa pred ňou chrániť

About Author

KOMENTÁRE

ZAVISTE ŠTÍTKY

TENTO ČLÁNOK BOL PREDSTAVENÝ V

Related Stories

THE CRAB-SPIDER

16 Best Sklearn Datasets for Building Machine Learning Models

Behavior of a shapely Spider

When Blood Told

THE CRAB-SPIDER

16 Best Sklearn Datasets for Building Machine Learning Models

Behavior of a shapely Spider

When Blood Told

Light-Mode

Classic

Newspaper

Minty

Dark-Mode

Neon Noir

Minty

HN StartUps